政策面上，晚間發布了優化保險公司償付能力的標準變更。險資投資滬深300指數成分股，風險因子從0.35調整為0.3；投資科創板上市普通股票，風險因子從0.45調整為0.4。對於投資公開募集基礎設施證券投資基金（REITS）中未穿透的，風險因子從0.6調整為0.5。將保險公司剩餘期限10年期以上保單未來盈餘計入核心資本的比例，從目前不超過35%提高至不超過40%。對於二級市場而言，推促長期資金入市尤為重要。雖然險資目前的額度還沒有打滿，但隨著權重的變更，投資意願會增強。

融資方面，券商釋放了20%的增量，就場內當前已使用的融資規模來看，會釋放四五千億。融券方面，坊間傳聞券商要求融券方在十一之前還券，部分券商證實僅涉及部分限售股。能把限售股追回來，也不錯了。反向解讀便是後續限售股無法通過融券形式參與流通，長期受限售股跑路壓制的科創板，後續融券拋壓會降低。
H系週末依舊很熱，其實市場交易的並非H系，而是交易長期被抑制的科技自主和自信。
前面也聊過，擴散鏈可能從光刻機到設備，從消費電子到存儲，這兩條都是機構線。目前機構交易情緒還比較低迷，還需要等等。
活躍資金則更加偏愛新題材。比如從手機擴散到衛星通信。從手機擴散到車機，且把車機的創新應用也炒起來。這其中包括我們很熟悉的星閃、AR-HUD、光場屏等等。
從對汽車的跟踪來看，M7的創新實力會不如M9，M9、E12才是今年H系汽車的重點。很多對汽車沒啥研究的人會叨叨，去年這幾個月汽車高基數，今年汽車不好做啦。其實他們不懂的是，今年汽車不是看增速，而是看新技術的應用。也就是2018-2021年推演過的新技術，今年基本都會落地。比如星閃這種，2021年發佈出來啥也看不到，但今年會看到H手機和車機的近場協同，看到星閃芯片超強的噪聲處理能力等等。汽車今年看點還有L3功能的真正落地，這些前幾天都聊過的，不贅述了。
隨著政策的到位和市場信心的逐步恢復，中長線資金會開始佈局弱復甦方向的品種。這一點期貨市場其實在反複試探，前段時間交易了純鹼，最近一些化工品也開始反饋。二級市場前段時間煤有資金在介入，最近幾天火電開始異動。這些可以理解為政策的反射，也可以理解為大資金在試探性建倉週期。會裡也喊大資金逆週期建倉，其實指向性挺強的，現在各種週期都在底部，只要對經濟復甦稍有信心，用長周期來看，持股3-4個季度，是可以鎖定獲利的。
交易方面，主要的問題是量能。週五沒有北上，縮量到了7000億以下，好在量化也沒有增加波動性，所以整個市場賺錢效應還可以。隨著村里對量化分類管理的策略落地，量化還是會返場的，介時成交量也會放大一些。
本月底是長達十天的休市，所以資金提前三五個交易日淡化交易注重調倉也是大概率事件。卡著時間算，還能有兩週時間窗口。能賺的時候多賺點。
先碼這麼多，錯別字不改了。
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