Ngành công nghiệp tài sản kỹ thuật số Hong Kong có tiềm năng phát triển to lớn

Sau khi Mỹ phê duyệt ETF Bitcoin giao ngay, Quỹ Huaxia (Hồng Kông) thông báo rằng ETF Bitcoin và ETF Ether của họ đã được Ủy ban Chứng khoán Hồng Kông phê duyệt, sẽ phát hành vào ngày 29 tháng 4 năm 2024 và niêm yết trên Sở Giao dịch Chứng khoán Hồng Kông vào ngày 30 tháng 4. Điều này đánh dấu Hồng Kông trở thành khu vực thứ hai trên thế giới phê duyệt các sản phẩm như vậy sau Mỹ. Các nhà đầu tư cá nhân cũng có thể tham gia đầu tư tài sản kỹ thuật số thông qua việc đăng ký mua loại ETF này.

Quỹ Hoa Hạ (Hồng Kông) đã bổ sung dịch vụ quản lý tài sản kỹ thuật số trên nền tảng kinh doanh quản lý tài sản truyền thống, trở thành tổ chức đầu tiên trong số các công ty quỹ hàng đầu của Trung Quốc tại Hồng Kông được phê duyệt cho loại hình này. Thông qua cuộc phỏng vấn với Giám đốc quản lý tài sản kỹ thuật số kiêm Giám đốc quản lý tài sản gia đình của công ty, Chu Hạo Khang, chúng ta có thể hiểu rõ hơn về những tiến triển mới nhất của Hồng Kông trong lĩnh vực tài sản kỹ thuật số.

Ông Chu Hạo Kháng cho biết, kể từ khi chính phủ Hồng Kông công bố tuyên ngôn chính sách liên quan vào tháng 10 năm 2022, Hồng Kông đang nỗ lực trở thành trung tâm Web3.0 toàn cầu. Vào tháng 3 năm nay, Cơ quan Quản lý Tiền tệ Hồng Kông đã ra mắt ba dự án sandbox đổi mới, bao gồm tiền tệ kỹ thuật số của ngân hàng trung ương, stablecoin và giai đoạn hai của kế hoạch thí điểm đồng đô la kỹ thuật số. Việc sắp ra mắt ETF bitcoin và ether giao ngay cho thấy sự ủng hộ của chính phủ Hồng Kông đối với sự phát triển tuân thủ của hệ sinh thái tài sản kỹ thuật số. Huashang Hồng Kông đang tích cực nghiên cứu ngành công nghiệp tài sản kỹ thuật số, đặc biệt là token hóa tài sản thế giới thực và đổi mới sản phẩm như ETF bitcoin/ether giao ngay, và tham gia vào sandbox thí nghiệm của Cơ quan Quản lý Tiền tệ. Ông cho rằng, với việc công nghệ Web3.0 được công nhận trong đổi mới tài chính, tài sản kỹ thuật số trở nên không thể thiếu trên thị trường, tiềm năng phát triển của ngành tài sản kỹ thuật số Hồng Kông là rất lớn.

So với Hoa Kỳ, cách tiếp cận của các cơ quan quản lý ở Hồng Kông có sự khác biệt và lợi thế đáng kể. Hồng Kông cho phép mua bằng tiền mặt và tài sản vật chất, các nhà giao dịch tham gia có thể sử dụng trực tiếp Bitcoin hoặc Ether để mua hoặc rút lại cổ phần ETF, trong khi Hoa Kỳ chỉ cho phép giao dịch bằng tiền mặt. Mặc dù hiện tại quy mô thị trường ETF Bitcoin giao ngay của Hoa Kỳ tương đối lớn, nhưng Hồng Kông, với tư cách là một trong những khu vực đầu tiên phê duyệt ETF Ethereum giao ngay và cho phép tham gia từ các nhà bán lẻ, có thể có lợi thế hơn.

Hồng Kông thực hiện một khuôn khổ quy định và cấp phép nghiêm ngặt, nhấn mạnh việc tuân thủ các tiêu chuẩn chống rửa tiền và hiểu biết về khách hàng/ token. Những quy định này nhằm bảo vệ nhà đầu tư, bao gồm việc lưu trữ tài sản an toàn, quy trình KYC/KYT chi tiết, quy định AML và các biện pháp chống tài trợ khủng bố. So với đó, quy định đối với các nền tảng giao dịch tài sản kỹ thuật số và người lưu ký ở Mỹ vẫn chưa hoàn thiện.

Hiện tại, các nhà đầu tư đủ điều kiện ở Hồng Kông, nhà đầu tư tổ chức, nhà đầu tư bán lẻ và các nhà đầu tư quốc tế đáp ứng quy định đều có thể đầu tư vào quỹ ETF tiền điện tử. Các nhà đầu tư từ đại lục Trung Quốc tạm thời không thể đầu tư vào quỹ ETF tiền điện tử ở Hồng Kông. Để biết cụ thể về điều kiện đầu tư, có thể tham khảo ý kiến của các công ty chứng khoán và kênh phân phối, đồng thời theo dõi các điều chỉnh quy định có thể được ban hành trong tương lai.

Chu Hạo Kháng đã đề xuất lý thuyết 3D về tài sản kỹ thuật số, bao gồm Defensive (phòng ngừa rủi ro), Diversification (đa dạng hóa danh mục đầu tư) và Decision (quyết định đầu tư). Ông chỉ ra rằng Bitcoin, như một loại tiền kỹ thuật số phi tập trung, đã hoạt động tốt trong thời kỳ khủng hoảng tài chính, có thể giảm thiểu rủi ro hệ thống của hệ thống tài chính truyền thống. Về lâu dài, Bitcoin có mối tương quan thấp với các tài sản truyền thống, có lợi cho việc đa dạng hóa danh mục đầu tư. Mặc dù Bitcoin có tính đầu cơ và sự biến động ngắn hạn, nhưng về lâu dài, hiệu suất đầu tư của nó vượt trội hơn so với các loại tài sản chính khác.

Quỹ 华夏 là nhà phát hành ETF lớn nhất Trung Quốc, có 26 năm kinh nghiệm quản lý tài sản, tính đến cuối tháng 3 năm 2024, quy mô quản lý vượt quá 2,15 triệu tỷ nhân dân tệ. Quỹ 华夏 (Hồng Kông) được thành lập tại Hồng Kông 16 năm và quản lý nhiều sản phẩm ETF lớn nhất toàn cầu hoặc tại Hồng Kông. Đội ngũ có kinh nghiệm phong phú trong quản lý tài sản quốc tế, có lợi thế rõ rệt trong hoạt động và quản lý ETF.

朱皓康表示，观察到 Mỹ最大的 tài sản kỹ thuật số quản lý công ty của Bitcoin ETF trong thời gian ngắn đã đạt được sự tăng trưởng đáng kể, điều này phản ánh tiềm năng lớn của các nhà đầu tư truyền thống tham gia vào thị trường tài sản kỹ thuật số. Là một trong những công ty quản lý tài sản công cộng lớn nhất Trung Quốc và là công ty quỹ Trung Quốc hàng đầu tại Hong Kong, 华夏基金（香港） đầy tự tin về tương lai của Hong Kong trong đổi mới tài sản kỹ thuật số và phát triển Web3.0.

Các nhà đầu tư cần lưu ý rằng bất kỳ khoản đầu tư nào cũng đều có rủi ro, và tài sản kỹ thuật số cũng không phải là ngoại lệ. Khi đầu tư vào tài sản kỹ thuật số hoặc các sản phẩm ETF liên quan, cần xem xét mục tiêu đầu tư cá nhân, khả năng chịu đựng rủi ro và sự biến động của thị trường. Sự biến động cao của thị trường tiền mã hóa có nghĩa là rủi ro cao đi kèm với lợi nhuận cao.