Перепроектування фінансового ландшафту: Прогноз семи тенденцій RWA на 2024 рік

Протягом останніх двох років фінансовий сектор стикається з багатьма викликами. У червні 2022 року рівень інфляції в США досягнув 9,1%, що змусило Федеральну резервну систему вжити низку заходів з підвищення процентних ставок. Водночас індустрія криптовалют також зазнала значних коливань, кілька відомих проектів і банків зазнали банкрутства.

Незважаючи на складні умови, розробники в галузі блокчейну продовжують невпинно працювати, при цьому реальні світові активи (RWA) стали символом інновацій і стійкості. Основою токенізації RWA є створення на блокчейні інвестиційних інструментів, пов'язаних з фізичними активами. Як тільки право власності буде зафіксовано на блокчейні, активи можна буде торгувати, розділяти або зберігати в безпеці.

Оглядаючи 2024 рік, наступні сім основних тенденцій RWA сформують фінансовий ландшафт:

1. Стейблкоїн: основа програмованих валют

З наближенням регулювання стейблкоїни, як представники програмованих валют, перебувають на межі революційного зростання. Глобальна ринкова капіталізація стейблкоїнів складає приблизно 125 мільярдів доларів, що формує інфраструктурний шар вартості Інтернету. Стабільність і гнучкість стейблкоїнів кардинально змінять сфери глобальних платежів, грошових переказів, електронної комерції та фінансів торгівлі.

2. Токенізація державних облігацій: міст між традиційними фінансами та децентралізованими фінансами

Токенізовані державні облігації відображають інтеграцію традиційних фінансів і децентралізованих фінансів. З підвищенням прибутковості короткострокових державних облігацій з близько нуля на початку 2022 року до приблизно 5,4% у жовтні 2023 року, ряд установ першими токенізували короткострокові державні облігації США та банківські депозити. За даними статистичних платформ, ця нова категорія активів наразі має ринкову вартість близько 700 мільйонів доларів. Токенізовані державні облігації відкривають нові шляхи для інвестицій та фінансової інклюзії.

3. Приватне кредитування: надання можливостей малим та середнім підприємствам через DeFi

Ринкова вартість приватного кредитного ринку США становить 1 трильйон доларів, а глобальна ринкова вартість - 1,7 трильйона доларів. Кілька DeFi кредитних протоколів змінюють правила гри, відкриваючи канали для отримання боргового капіталу для малих та середніх підприємств. Наразі оцінюється, що на ринку є близько 550 мільйонів доларів активних кредитів, і в найближчі місяці він продовжить демонструвати зростання.

4. NFT: Революція в моделі фінансування колекцій

Річний обсяг продажу мистецьких творів у світі перевищує 65 мільярдів доларів, а обсяг ринку колекційних предметів становить близько 4000 мільярдів доларів, але традиційний ринок страждає від нестачі ліквідності та високих витрат. Децентралізовані протоколи змінюють цю модель, вводячи фізичні колекційні предмети в блокчейн, що дозволяє здійснювати кредитування конкретних активів. Ці ініціативи демократизують кредитування, надаючи можливості для кредитування колекціонерам по всьому світу.

5. Споживчі брендові NFT: підвищення залученості клієнтів

Ведучі споживчі бренди активно впроваджують технологію NFT. Незалежно від того, чи йдеться про публічні, чи приватні блокчейни, ці бренди формують майбутнє взаємодії з споживачами, інтегруючи елементи ігор та метасвіту.

6. Клімат та DeFi в сфері відновлювальної фінансів

На тлі зростаючої уваги до питань ESG технології блокчейн сприяють позитивним змінам в ринку вуглецевих викидів вартістю 2 мільярди доларів, що постійно зростає. Деякі компанії використовують блокчейн для підвищення прозорості ринку, що є надзвичайно важливим для досягнення цілей Паризької угоди.

7. Токенізовані депозити та оптові банківські розрахунки: зміна трансакцій між країнами

Технології блокчейн переформатовують спосіб, яким банки обробляють токенізовані депозити та оптові розрахунки. Деякі банки проводять експерименти з технологією блокчейн, досліджуючи потенціал миттєвих транскордонних угод. Розширення цієї сфери підвищить глобальну фінансову ефективність.

Ці тенденції RWA вказують на прихід нової фінансової ери, пропонуючи рішення для тривалих викликів. Хоча поточна ринкова капіталізація може бути незначною, їх трансформаційний потенціал неоціненний. Ці інновації стануть основою більш інклюзивного, ефективного та стійкого фінансового майбутнього, в 2024 році ведучи за собою тренди та надаючи безпрецедентні можливості для підприємств і фізичних осіб.