Tokenizasyon Dalgası: Libeara Gerçek Dünya Varlıklarının On-Chain Devrimini Yönetiyor
Tokenizasyon, teoriden hızla pratiğe geçerek küresel finans dünyasında popüler bir konu haline geliyor. Hem kripto yerel kurumlar hem de geleneksel finans devleri, uyumlu bir şekilde gerçek dünya varlıklarını (RWA) dijitalleştirmenin, on-chain hale getirmenin ve küreselleştirmenin yollarını araştırıyor. Hazine bonolarından gayrimenkul, emtia ve senetlere kadar varlık sınıfları sürekli genişliyor, düzenleyici çerçeveler de deney alanını kademeli olarak açıyor. Bu on-chain varlık patlamasının arkasında, küresel sermaye piyasalarının verimlilik, şeffaflık ve 7/24 likiditeye duyduğu derin ihtiyaç yatıyor.
Bu bağlamda, Libeara, düzenleyici dostu ve kurumsal odaklı bir şekilde tokenizasyon uygulayan yenilikçi bir platformdur. Birçok geleneksel finans kurumunun hala pilot aşamada olduğu durumların aksine, Libeara, gerçek projeler aracılığıyla uygulanabilir iş deneyimi biriktirmiştir; aynı zamanda, bazı kripto kurumların teknoloji öncelikli radikal yaklaşımından farklı olarak, uyum, güvenlik ve kurumsal düzeyde uyum sağlamaya daha fazla vurgu yapmaktadır.
RWA hızlanma dönemine girdi, üç ana ürün geleneksel varlıkların on-chain yolunu açıyor.
RWA tokenizasyon trendi, ana akım pazara sızma hızını artırıyor. En son veriler, dünya genelinde on-chain RWA varlıklarının toplam değerinin 25.5 milyar doları aştığını ve yılın başından bu yana %56 civarında bir büyüme oranı kaydettiğini gösteriyor. Bu, ABD tahvilleri, gayrimenkul, özel krediler, emtia ve hisse senetleri gibi çeşitli varlık sınıflarını kapsamaktadır. Bu trend, on-chain finansın artık yalnızca kriptoya özgü varlıkların deney alanı ile sınırlı kalmadığını, geleneksel finansal piyasanın daha verimli, şeffaf, programlanabilir ve birleştirilebilir finansal altyapıya olan talebinin giderek arttığını göstermektedir.
Günümüzde, geleneksel finansal varlıkların ihraç ve saklama süreçleri hala merkezi kurumlara yüksek derecede bağımlıdır. Bu süreçler, uyum ve güvenlik açısından avantajlara sahip olmasına rağmen, aynı zamanda karmaşık ve uzun ihraç süreçleri, katılım eşiğinin yüksekliği, maliyetlerin yüksekliği ve veri adası sorunları gibi zorluklarla karşı karşıyadır. Bu sorunlara çözüm olarak, Libeara, tahvil, fon ve menkul kıymetler gibi ana varlık sınıflarına yönelik Bravo, Delta ve Tango adlı üç ana ürün hattı aracılığıyla, yüksek uyumluluk ve yüksek verimlilik sunan on-chain ihraç ve yönetim çözümleri geliştirerek geleneksel varlıkların on-chain sürecini hızlandırmaktadır.
Bravo: Yerel Tokenizasyon ile Hükümet Tahvilleri ve Bonoları
Bravo, ulusal düzeydeki finansal kurumlar için tasarlanmış yenilikçi bir varlık tokenizasyon platformudur. Hükümet tahvillerinin ve egemen borçların doğrudan blockchain üzerinde yerel olarak ihraç edilmesini, ticaretini ve yönetimini destekleyerek finansal sistemin kapsayıcılığını, şeffaflığını ve risk direncini artırır.
Geleneksel egemen tahvilleri genellikle yüksek bir eşik ve karmaşık süreçler içerir, sadece kurumsal yatırımcılara yöneliktir. Bravo, küçük nominal değerli tahvillerin ve on-chain cüzdanların desteklenmesiyle, geleneksel piyasalardaki giriş engellerini ortadan kaldırarak borç demokratizasyonunu teşvik etmektedir. Geleneksel tahviller birçok aracıyla ilgilidir, süreç karmaşık ve verimsizdir. Bravo, hükümetlerin doğrudan on-chain'de ihraç etmelerini, dolaşımını ve geri ödemelerini sağlar ve akıllı sözleşmelerle otomatik olarak yürütülmesine olanak tanır; bu süreç tamamen izlenebilir ve doğrulanabilir.
Gelişen ülkelerin finansmanı yüksek oranda dolar borcuna bağımlıdır ve bu durum döviz uyumsuzluğu tuzağına düşmelerine neden olabilir. Bravo'nun yerel para birimi tahvil destek mekanizması, yerel para birimi borcunun on-chain olmasını destekleyerek hükümetin stratejik özerkliğini ve riskle başa çıkma yeteneğini artırır ve kredi sabitlemesini güçlendirir.
Bravo platformu, sosyal politika hedeflerini ve çeşitli kitlelerin ihtiyaçlarını karşılamak için enflasyona bağlı değer koruma tahvilleri, belirli bir gelecekte devreye girecek gecikmeli ihraç tahvilleri, ödül kuponu türü tahviller ve doğum hakkı tahvilleri gibi programlanabilir borç araçlarını destekleyen esnek borç ürünleri tasarım yeteneği sunmaktadır.
Bravo, yerel on-chain kupon mekanizmasını uyguluyor, varlıklar doğrudan yatırımcılara aittir, aracısız saklama riski ve tek nokta arızası yoktur, ayrıca veriler şeffaf ve doğrulanabilir, sistem dayanıklılığını büyük ölçüde artırır.
Delta: Regüle edilmiş fon yöneticilerine yönelik tokenizasyon hizmeti
Delta, düzenlemelere tabi fon yöneticilerinin on-chain fon payları ihraç etmesine ve yönetmesine izin verir, her türlü nominal değerde fon paylarının tokenizasyonunu destekleyerek yatırım eşiklerini önemli ölçüde düşürür. Tokenizasyon mekanizması sayesinde, bu fon payları, uyum gerekliliklerine uyan yatırımcılar arasında serbestçe transfer edilebilir ve geleneksel fon yatırımlarındaki likidite darboğazlarını etkili bir şekilde aşar. Platform, çoklu varlık sınıflarını ve farklı yargı bölgelerinde fon yönetimini destekleyerek çeşitlendirilmiş yatırım portföyü ihtiyaçlarını karşılar. Yatırımcılar, Delta platformunda fon paylarını kolayca abone olma, geri alma ve transfer etme işlemlerini gerçekleştirebilir, bu da kullanıcı deneyimini ve işlem verimliliğini büyük ölçüde artırır.
Delta, Singapur lisanslı fon yöneticileri için geliştirilen kurumsal düzeyde uygulama ve platform ile resmi olarak piyasaya sürüldü ve kurumsal düzeyde güvenlik ve uyumluluk sunuyor. Delta, geleneksel finans (TradFi) ve merkeziyetsiz finansı (DeFi) uyumlu hale getirerek, kripto doğası gereği yatırımcılar ile geleneksel yatırımcıların farklı ihtiyaçlarını karşılıyor.
Tango: Genel Menkul Kıymet Tokenizasyon İhraç Platformu
Tango, menkul kıymet türü Token ihraç platformudur ve çoklu varlık sınıflarını destekler, menkul kıymetler, emtialar, medya gibi çeşitli gerçek dünya varlıklarının tokenizasyonunu destekler. Bu platform, teknolojik uyumluluk ve esneklik sağlamak için birden fazla blockchain ağını destekler, farklı piyasa taleplerine uyum sağlar. Aynı zamanda, Tango KYC ve AML işlevlerini entegre eder ve banka düzeyinde teknoloji, iç kontrol sistemleri (ICS), risk yönetimi ve uyum standartları ile tüm tokenizasyon projelerinin ihraç ve dolaşımının düzenleyici ve yasal standartlara uygun olmasını sağlar.
Birçok RWA katılımcısının hala keşif ve deneme aşamasında kalmasına kıyasla, Libeara, tokenizasyonu kavramdan gerçek uygulamaya taşımaktadır. Farklı ülkelerin ve kurumların düzenlemelerine ve piyasa taleplerine esnek bir şekilde uyum sağlayarak, Libeara, Singapur, Hong Kong, Gana ve Filipinler gibi ulusal projelerde pratik olarak test edilip optimize edilmiştir. Kamu ve özel yatırımlar, kamu borçları ve merkez bankası dijital paraları (CBDC) gibi çeşitli varlık senaryolarını içermekte olup, küresel pazara kopyalanabilir ve doğrulanabilir bir teknik paradigma sunmaktadır.
Örneğin, ULTRA fonu Libeara ve birçok ortak ile birlikte oluşturulan tokenizasyon edilmiş ABD kısa vadeli hazine fonudur ve dünya çapında en yüksek derecelendirmeye sahip tokenizasyon edilmiş ABD hazine fonlarından biridir, birçok kurum tarafından yüksek derecelendirmeler almıştır. Son zamanlarda, bir dizi on-chain sermaye giriş platformu ve RWA borsa, ULTRA fonuna erişimi genişletmek için Libeara ile işbirliği yaptıklarını duyurdular.
Libeara ayrıca, yerel önde gelen kamu fonu kuruluşlarıyla birlikte perakende tokenizasyon fonunu - Huaxia Hong Kong Doları Dijital Para Fonu'nu başarıyla piyasaya sürdü. Bu fon, Hong Kong Menkul Kıymetler ve Vadeli İşlemler Komisyonu tarafından onaylanan, halka açık yatırımcılara yönelik ilk tokenizasyon fonudur ve Libeara aracılığıyla tokenizasyon gerçekleştirerek, yatırımcılara blok zinciri tabanlı kanallar aracılığıyla Hong Kong Doları kazançları elde etmeleri için yenilikçi yatırım araçları sunmaktadır.
2023 yılında, Libeara Gana Merkez Bankası CBDC hackathonunun finallerine katıldı ve Gana hükümetinin tahvillerini ve bonolarını destekleyen bir CBDC abonelik prototip sistemi geliştirdi. Bu proje hem teknik uygulanabilirliği doğruladı hem de gelişen pazarlara mali dijitalleşme için uygulanabilir bir yol sundu.
Ayrıca, Libeara'nın tokenizasyon teknolojisi birçok ulusal finansal altyapı inşaat projesine dahil edilmiştir. 2024'te, Libeara Hong Kong Para Otoritesi'nin başlattığı Project Ensemble'a katıldı; bu, Hong Kong tokenizasyon pazarının gelişimini destekleyen bir toptan merkezi banka dijital para birimi (wCBDC) projesidir. Libeara, tokenizasyonlu mevduatlar ve tokenizasyonlu varlıkların uzlaşma uygulamalarını keşfetmek için birçok tarafla işbirliği yaparak kavramsal doğrulama testleri gerçekleştirmiştir ve Hong Kong Para Otoritesi'nin wCBDC altyapısına pratik örnek desteği sağlamıştır.
2020 yılında, Libeara, Filipinler'deki bir banka ile iş birliği yaparak Filipinler'in ilk tokenizasyon perakende tahvil projesini tamamladı ve halka açık blok zincirinde toplam değeri 9 milyar Filipin pesosu (yaklaşık 1,87 milyar ABD doları) olan perakende tahvilin ilk ihraçını gerçekleştirdi. Libeara ayrıca, Hong Kong Finansal Yönetim Otoritesi (HKMA) ve Uluslararası İskonto Bankası'nın (BIS) yenilik merkezi ile birlikte başlattığı yeşil finans projesi Project Genesis'e katıldı ve blok zinciri teknolojisinin yeşil tahvillerin tokenizasyonundaki uygulamalarını keşfederek ihraç verimliliğini artırmayı, yatırım eşiğini düşürmeyi ve yeşil yatırım şeffaflığını artırmayı hedefledi.
Libeara bu isim "Liberty" (Amerika'nın ilk perakende devlet tahvili "özgür tahvilleri") ve "Aerarium" (Eski Roma hazinesi) kombinasyonundan gelmektedir. Bir bankanın inovasyon kuluçka platformu tarafından oluşturulan finansal teknoloji şirketi Libeara, 2023 yılı Ocak ayında kurulmuş olup, merkezi Singapur'dadır. Hükümet tahvilleri ve fonların tokenizasyonunu sağlamak için blockchain teknolojisini kullanmaya kararlıdır, geleneksel sermaye piyasalarının sürtünmelerini ve engellerini kırarak daha önce ulaşılması zor olan yatırım kanallarını açmaktadır.
Libeara'nın çekirdek ekibi, geleneksel finans, blockchain teknolojisi ve düzenleyici uyum alanında önde gelen uzmanları bir araya getiriyor. Kurucu ve CEO, 20 yılı aşkın bir süredir zengin bir sermaye piyasası deneyimine sahiptir ve egemen devletler, şirketler ve finansal kurumlar için toplam değeri 180 milyar dolardan fazla olan tahvil finansmanı çözümleri tasarlamış ve uygulamıştır. Geleneksel finansal piyasalardaki verimsizlikler ve sorunlar konusunda derin bir anlayışa sahiptir, özellikle de çok sayıda aracının olduğu, yüksek yatırım eşiği ve sınırlı likidite gibi konularda. Bu deneyimler, Libeara'nın kuruluşunun temelini oluşturmakta ve teknolojik yenilik ile finansal güvenlik arasında bir denge bulmasını sağlamaktadır; böylece piyasaya hem verimlilik hem de güvenilirlik sunan çözümler sağlamaktadır.
Kurucu, "Tokenizasyon fonları ve tahviller gibi iki varlık sınıfı, aşırı aracılık süreçleri içeriyor, bu da yatırım eşiğini yükseltiyor ve erişimi zorlaştırıyor. Tokenizasyon, bu verimsiz süreçleri yalnızca basitleştirmekle kalmıyor, aynı zamanda yatırımcılar ile varlıklar arasındaki etkileşim şekillerini yeniden tanımlıyor. Blockchain teknolojisi sayesinde, Libeara bu yatırımların devredilebilirliğini artırdı, varlıkların yatırımcılar arasında eşler arası olarak akışını sağladı ve esneklik büyük ölçüde arttı. Bu ayrıca daha fazla yeni kullanım durumunu da doğurdu, örneğin likiditeyi artırmak ve yatırımcı katılımını genişletmek."
O, tüm tokenizasyon projelerinin aynı derecede güvenli olmadığını vurguladı. Geçmişte birçok proje, varlıkların dijital verilerini on-chain'e koymaktan ibaretti, ancak temel yatırımcı koruma önlemlerini dikkate almadılar ve bu da gereksiz riskler getirdi. Libeara'nın hedefi, modern finansın dijital otoyolunda güvenli bir şekilde seyahat eden bir "süper güvenli otomobil" inşa etmektir.
Libeara hizmetinin hedefi, kripto varlıklara sahip ancak geleneksel sermaye piyasası yatırımlarına katılmak isteyen yeni nesil yatırımcılardır. Kurucu, blockchain'in geleneksel finans içindeki yaygın uygulamasının algı engelleriyle karşılaştığını belirtti; birçok insan blockchain'i, hükümet tahvilleri gibi istikrarlı ve düzenlemeye tabi varlıklar yerine, dalgalı kripto paralar ve denetimsiz pazarlarla eşit görüyor. Bu görüşü değiştirmek sadece gelişmiş teknolojiyi değil, aynı zamanda blockchain'in ciddi düzenlemeye tabi finansal ürünleri destekleyebileceğini kanıtlayan güçlü bir uyum çerçevesi gerektirir.
O, varlık dağıtım hakkının büyük finansal kurumlardan bireylere geçeceğini öngörüyor. Tokenizasyon, hem geleneksel finansın istikrarını ve yapısını koruyarak hem de çağdaş yatırımcıların esneklik ve özerklik taleplerini karşılayarak kritik bir rol oynayacaktır.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
12 Likes
Reward
12
7
Share
Comment
0/400
AirDropMissed
· 11h ago
RWA gerçekten geldi mi?
View OriginalReply0
SignatureCollector
· 07-31 16:39
rwa geleceğin çekiçi!
View OriginalReply0
ForkItAll
· 07-31 08:57
rwa çok hızlı bir şekilde genişliyor gibi görünüyor.
View OriginalReply0
GovernancePretender
· 07-31 08:54
rwa para yolu bir hayli açık
View OriginalReply0
BloodInStreets
· 07-31 08:53
Başka bir enayilerin insana enayi yerine koymak sahnesi mi? Sanalın gerçeğe dönüşmesi gülme krizine soktu.
View OriginalReply0
BearMarketNoodler
· 07-31 08:51
Yine bir rwa hikaye anlatıcısı mı? Henüz oynamadım.
View OriginalReply0
ZenZKPlayer
· 07-31 08:32
Uzun süre yaşadım, boğa koşusu gelmeden rwa önce ateşlendi.
Libeara, RWA devrimini yönlendiriyor, üç ana ürün on-chain yolunu açıyor.
Tokenizasyon Dalgası: Libeara Gerçek Dünya Varlıklarının On-Chain Devrimini Yönetiyor
Tokenizasyon, teoriden hızla pratiğe geçerek küresel finans dünyasında popüler bir konu haline geliyor. Hem kripto yerel kurumlar hem de geleneksel finans devleri, uyumlu bir şekilde gerçek dünya varlıklarını (RWA) dijitalleştirmenin, on-chain hale getirmenin ve küreselleştirmenin yollarını araştırıyor. Hazine bonolarından gayrimenkul, emtia ve senetlere kadar varlık sınıfları sürekli genişliyor, düzenleyici çerçeveler de deney alanını kademeli olarak açıyor. Bu on-chain varlık patlamasının arkasında, küresel sermaye piyasalarının verimlilik, şeffaflık ve 7/24 likiditeye duyduğu derin ihtiyaç yatıyor.
Bu bağlamda, Libeara, düzenleyici dostu ve kurumsal odaklı bir şekilde tokenizasyon uygulayan yenilikçi bir platformdur. Birçok geleneksel finans kurumunun hala pilot aşamada olduğu durumların aksine, Libeara, gerçek projeler aracılığıyla uygulanabilir iş deneyimi biriktirmiştir; aynı zamanda, bazı kripto kurumların teknoloji öncelikli radikal yaklaşımından farklı olarak, uyum, güvenlik ve kurumsal düzeyde uyum sağlamaya daha fazla vurgu yapmaktadır.
RWA hızlanma dönemine girdi, üç ana ürün geleneksel varlıkların on-chain yolunu açıyor.
RWA tokenizasyon trendi, ana akım pazara sızma hızını artırıyor. En son veriler, dünya genelinde on-chain RWA varlıklarının toplam değerinin 25.5 milyar doları aştığını ve yılın başından bu yana %56 civarında bir büyüme oranı kaydettiğini gösteriyor. Bu, ABD tahvilleri, gayrimenkul, özel krediler, emtia ve hisse senetleri gibi çeşitli varlık sınıflarını kapsamaktadır. Bu trend, on-chain finansın artık yalnızca kriptoya özgü varlıkların deney alanı ile sınırlı kalmadığını, geleneksel finansal piyasanın daha verimli, şeffaf, programlanabilir ve birleştirilebilir finansal altyapıya olan talebinin giderek arttığını göstermektedir.
Günümüzde, geleneksel finansal varlıkların ihraç ve saklama süreçleri hala merkezi kurumlara yüksek derecede bağımlıdır. Bu süreçler, uyum ve güvenlik açısından avantajlara sahip olmasına rağmen, aynı zamanda karmaşık ve uzun ihraç süreçleri, katılım eşiğinin yüksekliği, maliyetlerin yüksekliği ve veri adası sorunları gibi zorluklarla karşı karşıyadır. Bu sorunlara çözüm olarak, Libeara, tahvil, fon ve menkul kıymetler gibi ana varlık sınıflarına yönelik Bravo, Delta ve Tango adlı üç ana ürün hattı aracılığıyla, yüksek uyumluluk ve yüksek verimlilik sunan on-chain ihraç ve yönetim çözümleri geliştirerek geleneksel varlıkların on-chain sürecini hızlandırmaktadır.
Bravo: Yerel Tokenizasyon ile Hükümet Tahvilleri ve Bonoları
Bravo, ulusal düzeydeki finansal kurumlar için tasarlanmış yenilikçi bir varlık tokenizasyon platformudur. Hükümet tahvillerinin ve egemen borçların doğrudan blockchain üzerinde yerel olarak ihraç edilmesini, ticaretini ve yönetimini destekleyerek finansal sistemin kapsayıcılığını, şeffaflığını ve risk direncini artırır.
Geleneksel egemen tahvilleri genellikle yüksek bir eşik ve karmaşık süreçler içerir, sadece kurumsal yatırımcılara yöneliktir. Bravo, küçük nominal değerli tahvillerin ve on-chain cüzdanların desteklenmesiyle, geleneksel piyasalardaki giriş engellerini ortadan kaldırarak borç demokratizasyonunu teşvik etmektedir. Geleneksel tahviller birçok aracıyla ilgilidir, süreç karmaşık ve verimsizdir. Bravo, hükümetlerin doğrudan on-chain'de ihraç etmelerini, dolaşımını ve geri ödemelerini sağlar ve akıllı sözleşmelerle otomatik olarak yürütülmesine olanak tanır; bu süreç tamamen izlenebilir ve doğrulanabilir.
Gelişen ülkelerin finansmanı yüksek oranda dolar borcuna bağımlıdır ve bu durum döviz uyumsuzluğu tuzağına düşmelerine neden olabilir. Bravo'nun yerel para birimi tahvil destek mekanizması, yerel para birimi borcunun on-chain olmasını destekleyerek hükümetin stratejik özerkliğini ve riskle başa çıkma yeteneğini artırır ve kredi sabitlemesini güçlendirir.
Bravo platformu, sosyal politika hedeflerini ve çeşitli kitlelerin ihtiyaçlarını karşılamak için enflasyona bağlı değer koruma tahvilleri, belirli bir gelecekte devreye girecek gecikmeli ihraç tahvilleri, ödül kuponu türü tahviller ve doğum hakkı tahvilleri gibi programlanabilir borç araçlarını destekleyen esnek borç ürünleri tasarım yeteneği sunmaktadır.
Bravo, yerel on-chain kupon mekanizmasını uyguluyor, varlıklar doğrudan yatırımcılara aittir, aracısız saklama riski ve tek nokta arızası yoktur, ayrıca veriler şeffaf ve doğrulanabilir, sistem dayanıklılığını büyük ölçüde artırır.
Delta: Regüle edilmiş fon yöneticilerine yönelik tokenizasyon hizmeti
Delta, düzenlemelere tabi fon yöneticilerinin on-chain fon payları ihraç etmesine ve yönetmesine izin verir, her türlü nominal değerde fon paylarının tokenizasyonunu destekleyerek yatırım eşiklerini önemli ölçüde düşürür. Tokenizasyon mekanizması sayesinde, bu fon payları, uyum gerekliliklerine uyan yatırımcılar arasında serbestçe transfer edilebilir ve geleneksel fon yatırımlarındaki likidite darboğazlarını etkili bir şekilde aşar. Platform, çoklu varlık sınıflarını ve farklı yargı bölgelerinde fon yönetimini destekleyerek çeşitlendirilmiş yatırım portföyü ihtiyaçlarını karşılar. Yatırımcılar, Delta platformunda fon paylarını kolayca abone olma, geri alma ve transfer etme işlemlerini gerçekleştirebilir, bu da kullanıcı deneyimini ve işlem verimliliğini büyük ölçüde artırır.
Delta, Singapur lisanslı fon yöneticileri için geliştirilen kurumsal düzeyde uygulama ve platform ile resmi olarak piyasaya sürüldü ve kurumsal düzeyde güvenlik ve uyumluluk sunuyor. Delta, geleneksel finans (TradFi) ve merkeziyetsiz finansı (DeFi) uyumlu hale getirerek, kripto doğası gereği yatırımcılar ile geleneksel yatırımcıların farklı ihtiyaçlarını karşılıyor.
Tango: Genel Menkul Kıymet Tokenizasyon İhraç Platformu
Tango, menkul kıymet türü Token ihraç platformudur ve çoklu varlık sınıflarını destekler, menkul kıymetler, emtialar, medya gibi çeşitli gerçek dünya varlıklarının tokenizasyonunu destekler. Bu platform, teknolojik uyumluluk ve esneklik sağlamak için birden fazla blockchain ağını destekler, farklı piyasa taleplerine uyum sağlar. Aynı zamanda, Tango KYC ve AML işlevlerini entegre eder ve banka düzeyinde teknoloji, iç kontrol sistemleri (ICS), risk yönetimi ve uyum standartları ile tüm tokenizasyon projelerinin ihraç ve dolaşımının düzenleyici ve yasal standartlara uygun olmasını sağlar.
Gerçekleştirme aşamasına geçildi, tokenizasyon işlemleri yıllardır uygulanıyor.
Birçok RWA katılımcısının hala keşif ve deneme aşamasında kalmasına kıyasla, Libeara, tokenizasyonu kavramdan gerçek uygulamaya taşımaktadır. Farklı ülkelerin ve kurumların düzenlemelerine ve piyasa taleplerine esnek bir şekilde uyum sağlayarak, Libeara, Singapur, Hong Kong, Gana ve Filipinler gibi ulusal projelerde pratik olarak test edilip optimize edilmiştir. Kamu ve özel yatırımlar, kamu borçları ve merkez bankası dijital paraları (CBDC) gibi çeşitli varlık senaryolarını içermekte olup, küresel pazara kopyalanabilir ve doğrulanabilir bir teknik paradigma sunmaktadır.
Örneğin, ULTRA fonu Libeara ve birçok ortak ile birlikte oluşturulan tokenizasyon edilmiş ABD kısa vadeli hazine fonudur ve dünya çapında en yüksek derecelendirmeye sahip tokenizasyon edilmiş ABD hazine fonlarından biridir, birçok kurum tarafından yüksek derecelendirmeler almıştır. Son zamanlarda, bir dizi on-chain sermaye giriş platformu ve RWA borsa, ULTRA fonuna erişimi genişletmek için Libeara ile işbirliği yaptıklarını duyurdular.
Libeara ayrıca, yerel önde gelen kamu fonu kuruluşlarıyla birlikte perakende tokenizasyon fonunu - Huaxia Hong Kong Doları Dijital Para Fonu'nu başarıyla piyasaya sürdü. Bu fon, Hong Kong Menkul Kıymetler ve Vadeli İşlemler Komisyonu tarafından onaylanan, halka açık yatırımcılara yönelik ilk tokenizasyon fonudur ve Libeara aracılığıyla tokenizasyon gerçekleştirerek, yatırımcılara blok zinciri tabanlı kanallar aracılığıyla Hong Kong Doları kazançları elde etmeleri için yenilikçi yatırım araçları sunmaktadır.
2023 yılında, Libeara Gana Merkez Bankası CBDC hackathonunun finallerine katıldı ve Gana hükümetinin tahvillerini ve bonolarını destekleyen bir CBDC abonelik prototip sistemi geliştirdi. Bu proje hem teknik uygulanabilirliği doğruladı hem de gelişen pazarlara mali dijitalleşme için uygulanabilir bir yol sundu.
Ayrıca, Libeara'nın tokenizasyon teknolojisi birçok ulusal finansal altyapı inşaat projesine dahil edilmiştir. 2024'te, Libeara Hong Kong Para Otoritesi'nin başlattığı Project Ensemble'a katıldı; bu, Hong Kong tokenizasyon pazarının gelişimini destekleyen bir toptan merkezi banka dijital para birimi (wCBDC) projesidir. Libeara, tokenizasyonlu mevduatlar ve tokenizasyonlu varlıkların uzlaşma uygulamalarını keşfetmek için birçok tarafla işbirliği yaparak kavramsal doğrulama testleri gerçekleştirmiştir ve Hong Kong Para Otoritesi'nin wCBDC altyapısına pratik örnek desteği sağlamıştır.
2020 yılında, Libeara, Filipinler'deki bir banka ile iş birliği yaparak Filipinler'in ilk tokenizasyon perakende tahvil projesini tamamladı ve halka açık blok zincirinde toplam değeri 9 milyar Filipin pesosu (yaklaşık 1,87 milyar ABD doları) olan perakende tahvilin ilk ihraçını gerçekleştirdi. Libeara ayrıca, Hong Kong Finansal Yönetim Otoritesi (HKMA) ve Uluslararası İskonto Bankası'nın (BIS) yenilik merkezi ile birlikte başlattığı yeşil finans projesi Project Genesis'e katıldı ve blok zinciri teknolojisinin yeşil tahvillerin tokenizasyonundaki uygulamalarını keşfederek ihraç verimliliğini artırmayı, yatırım eşiğini düşürmeyi ve yeşil yatırım şeffaflığını artırmayı hedefledi.
Çekirdek ekibin finansal deneyimi zengin, RWA "süper güvenli otomobil" oluşturma taahhüdünde.
Libeara bu isim "Liberty" (Amerika'nın ilk perakende devlet tahvili "özgür tahvilleri") ve "Aerarium" (Eski Roma hazinesi) kombinasyonundan gelmektedir. Bir bankanın inovasyon kuluçka platformu tarafından oluşturulan finansal teknoloji şirketi Libeara, 2023 yılı Ocak ayında kurulmuş olup, merkezi Singapur'dadır. Hükümet tahvilleri ve fonların tokenizasyonunu sağlamak için blockchain teknolojisini kullanmaya kararlıdır, geleneksel sermaye piyasalarının sürtünmelerini ve engellerini kırarak daha önce ulaşılması zor olan yatırım kanallarını açmaktadır.
Libeara'nın çekirdek ekibi, geleneksel finans, blockchain teknolojisi ve düzenleyici uyum alanında önde gelen uzmanları bir araya getiriyor. Kurucu ve CEO, 20 yılı aşkın bir süredir zengin bir sermaye piyasası deneyimine sahiptir ve egemen devletler, şirketler ve finansal kurumlar için toplam değeri 180 milyar dolardan fazla olan tahvil finansmanı çözümleri tasarlamış ve uygulamıştır. Geleneksel finansal piyasalardaki verimsizlikler ve sorunlar konusunda derin bir anlayışa sahiptir, özellikle de çok sayıda aracının olduğu, yüksek yatırım eşiği ve sınırlı likidite gibi konularda. Bu deneyimler, Libeara'nın kuruluşunun temelini oluşturmakta ve teknolojik yenilik ile finansal güvenlik arasında bir denge bulmasını sağlamaktadır; böylece piyasaya hem verimlilik hem de güvenilirlik sunan çözümler sağlamaktadır.
Kurucu, "Tokenizasyon fonları ve tahviller gibi iki varlık sınıfı, aşırı aracılık süreçleri içeriyor, bu da yatırım eşiğini yükseltiyor ve erişimi zorlaştırıyor. Tokenizasyon, bu verimsiz süreçleri yalnızca basitleştirmekle kalmıyor, aynı zamanda yatırımcılar ile varlıklar arasındaki etkileşim şekillerini yeniden tanımlıyor. Blockchain teknolojisi sayesinde, Libeara bu yatırımların devredilebilirliğini artırdı, varlıkların yatırımcılar arasında eşler arası olarak akışını sağladı ve esneklik büyük ölçüde arttı. Bu ayrıca daha fazla yeni kullanım durumunu da doğurdu, örneğin likiditeyi artırmak ve yatırımcı katılımını genişletmek."
O, tüm tokenizasyon projelerinin aynı derecede güvenli olmadığını vurguladı. Geçmişte birçok proje, varlıkların dijital verilerini on-chain'e koymaktan ibaretti, ancak temel yatırımcı koruma önlemlerini dikkate almadılar ve bu da gereksiz riskler getirdi. Libeara'nın hedefi, modern finansın dijital otoyolunda güvenli bir şekilde seyahat eden bir "süper güvenli otomobil" inşa etmektir.
Libeara hizmetinin hedefi, kripto varlıklara sahip ancak geleneksel sermaye piyasası yatırımlarına katılmak isteyen yeni nesil yatırımcılardır. Kurucu, blockchain'in geleneksel finans içindeki yaygın uygulamasının algı engelleriyle karşılaştığını belirtti; birçok insan blockchain'i, hükümet tahvilleri gibi istikrarlı ve düzenlemeye tabi varlıklar yerine, dalgalı kripto paralar ve denetimsiz pazarlarla eşit görüyor. Bu görüşü değiştirmek sadece gelişmiş teknolojiyi değil, aynı zamanda blockchain'in ciddi düzenlemeye tabi finansal ürünleri destekleyebileceğini kanıtlayan güçlü bir uyum çerçevesi gerektirir.
O, varlık dağıtım hakkının büyük finansal kurumlardan bireylere geçeceğini öngörüyor. Tokenizasyon, hem geleneksel finansın istikrarını ve yapısını koruyarak hem de çağdaş yatırımcıların esneklik ve özerklik taleplerini karşılayarak kritik bir rol oynayacaktır.