LSDFi является DeFi продуктом, основанным на LSD, позволяющим преобразовывать застыканный ETH в торгуемый актив, разблокируя ликвидность. LSD снижает порог для застыкирования ETH, позволяя застыкировать любое количество, и после застыкирования вы получаете LSD, одновременно используя LSD для получения нескольких доходов.
За LSDFi стоят строительные блоки DeFi, а за комбинацией DeFi стоят строительные блоки доходов. Новые участники привлекают пользователей за стейкинг ETH/LSD на свою платформу через стимулы и другие способы, чтобы получить долю рынка и контроль над LSD. Некоторые проекты LSDFi используют динамическое вознаграждение, чтобы побудить пользователей стейкать на небольших децентрализованных платформах с целью достижения более децентрализованного статуса валидаторов.
Вот пять форм LSDFi:
1. LP( доход 10%+)
Перед обновлением Шанхая, LSD нельзя было напрямую обменять на ETH, многие DeFi создавали ликвидные пулы LSD-ETH. Например, в случае stETH, базовая доходность не превышает 5%, основная часть дохода приходит от субсидий токенов для увеличения APY. Застейкеры, помимо получения вознаграждений за стейкинг ETH, также могут получать вознаграждения за LP. После обновления Шанхая объем LP может продолжать расти.
2. Циклический заём ( доход 10%+)
Проведение маржинальных ставок на активацию основной сети после слияния Ethereum с использованием STETH от AAVE и LIDO:
За застейканный ETH в LIDO получить STETH
Вложите STETH в AAVE и займитесь ETH
Повторите вышеуказанную операцию
Риск ликвидации высок, APR зависит от числа циклов. Теоретически все кредитные протоколы могут быть использованы, в будущем могут появиться продукты автоматического циклического кредитования.
3. Доходность(10%+)
Yearn Finance создает ликвидный пул на Curve, повышая APY LSD до 5.89%, можно выбрать прямое застыкание stETH. В настоящее время стоимость пула составляет 16.4 миллиона долларов. Подобных старых проектов довольно много, они увеличивают доход через агрегацию доходов с множества платформ + субсидии.
Вмешательство таких старых брендов DeFi, как Yearn, в LSD косвенно отражает важность этого сегмента.
4. EigenLayer( доход неизвестен)
EigenLayer предлагает различные способы застейкать, включая ликвидный застейк и сверхликвидный застейк. Сверхликвидный застейк позволяет LP застейкать, в частности, включает:
LSDзастейкать: активы, уже застейканные в Lido или Rocket Pool, снова застейкаются в EigenLayer
LSD LP заステйкать: как стейк токен LP stETH-ETH от Curve снова заステйкать в EigenLayer
5. Стимулирующий проект LSDFi
Увеличение эффективности капитала с помощью кредитного плеча, структурированных стратегий, опционов, деривативов на облигации и т. д., или использование высокого APY для привлечения сбережений или достижения других целей.
Pendle: Децентрализованные финансы доходный протокол, пользователи могут выполнять различные стратегии управления доходами. Начав с производных инструментов, предоставляет услуги застейкать ETH, APE, LOOKs и ликвидные пулы. Проще говоря, ETH по текущей цене 1800 долларов можно купить за 1600 долларов, 10% разница будет доходом ( нужно заблокировать на 466 дней ), одновременно можно получать доход, добавляя ликвидность.
Его доходность от ликвидности в настоящее время формируется на Lido или Aura, после блокировки на определенное время доходность с субсидией Pendle. В настоящее время доходность значительная, цена со скидкой ( с примерно годовым сроком блокировки )12.5%, вложение в пул дает годовую доходность примерно 95.7%, но высокий APY в основном обусловлен субсидиями токенов PENDLE.
TVL: $38,44 млн
Рыночная капитализация: 3280 миллионов долларов
FDV: $78,54 млн
Ion Protocol: Проект не запущен. Принцип заключается в токенизации LSD-токенов и залоговых активов в allETH и vaETH. allETH — это токен ERC-20, 1 ETH = 1 allETH. vaETH отслеживает все доходы, полученные от позиций allETH.
Проект будет использовать EigenLayer и другие для агрегирования доходов от LSD, в настоящее время не раскрыто больше информации. Находится на ранней стадии, количество подписчиков в Twitter 266, в Discord 38 человек.
unshETH: Протокол, повышающий степень децентрализации валидаторов за счет динамического распределения стимулов. Платформам LSD с низкой долей рынка предоставляются более высокие вознаграждения, в то время как ведущие платформы LSD имеют меньшие вознаграждения за застейкать, чтобы направить пользователей на выбор платформ с малой долей для застейкать ETH и способствовать децентрализации.
В настоящее время поддерживаются только sfrxETH, rETH, wstETH, cbETH, до цели децентрализации еще далеко:
TVL: $8 млн
FDV:20 миллионов долларов США
Прямой застейк требует блокировки на срок, обмен LSD/ETH на unshETH. Застейкать unshETH приносит примерно 500% прибыли, токены могут быть дополнительно застейканы для получения около 70% прибыли. Глубина LP Pool составляет около 580000 долларов, доход от сборов по LP составляет 60%, платформа застейка получает стимулы в размере 666%+APY. Утилита токенов пока не ясна, использование модели veToken, определяемое DAO USH, может упростить достижение целей.
LSDx Finance: Цель состоит в том, чтобы стать высокобарьерным DEX на сегментированном рынке LSD-активов, занять долю рынка ликвидности LSD-активов. Используя структуру GLP, аналогичную GMX, будет создан единый ликвидный пул ETHx, планируется запуск стейблкоина UM.
48 часов заблокировано 55 000 ETH, за 2 дня увеличилось на 8000 подписчиков, токены на Bitget, MEXC, получено инвестирование от Foresight Ventures, команда полностью готова.
Рыночная капитализация: 221万美元
TVL:134 миллионов долларов
Поддержка LSD ограничена, функции не все разработаны, есть большой потенциал для ожидания. Обратите внимание, что после 16 числа будет 14 дней этапа генезисного майнинга, вознаграждение впервые уменьшится через 4 дня.
Ликвидные Стейкинговые Деривативы: агрегатор LSD, который решает проблему ликвидности и максимизирует кредитное плечо активов через токенизацию и выпуск производных токенов. Пользователи застыкают ETH или LSD для получения токенов вознаграждения, вознаграждающие токены LSD могут использоваться для управления veLSD или для инвестиций в ликвидность LS-ETH в Децентрализованных финансах, а члены сообщества, добровольно блокирующие LSD, получают множитель вознаграждения за застыканный ETH.
Прямой застейк ETH для получения LS-ETH может обеспечить 6,3% APR. На официальном сайте указано, что застейкано всего 1,24 ETH, что находится на очень ранней стадии. Ликвидностный пул LSD построен на Uniswap V2, его стоимость составляет около 400 тысяч долларов, FDV 5,68 миллионов долларов.
Stader Ethereum: Продукт ETH еще не запущен. Ранее была осуществлена ликвидность за стейк на других цепочках, скоро будет выпущен ETHx. При внесении ETH управляющий пулом Stader создает ETHx в качестве вознаграждения и размещает ETH в трех различных пулах (, каждый из которых соответствует одному узлу проверки, технологии разные: индивидуальная эксплуатация 4 ETH, поддержка технологии DVT, партнеры по совместной эксплуатации ). Ожидается, что ETHx будет сотрудничать с более чем 30+ Децентрализованные финансы протоколами, освобождая совместимость.
Для запуска узла каждый валидатор должен внести 4 ETH и заложить SD токены на сумму 0.4 ETH (, максимум можно застейкать 8 ETH SD ). Для стимулирования операторов узлов, Stader в первый год выдаст валидаторам около 100-200 тысяч долларов США в токенах SD. Узлы могут получать 5% комиссии от вознаграждений других пользователей.
TVL:125 миллионов долларов США
FDV:1.817 миллионов долларов США
Hord: застыкать ETH для получения LSD hETH. Награды накапливаются в пуле застейка, увеличивая стоимость hETH с течением времени. Проект достигает более высокой APR различными способами:
ETH застейкать
MEV награда
HORD субсидия
В настоящее время APY 17.9%, застыковано 223.22 ETH, количество застыковщиков 57, FDV 12.8 миллиона долларов.
Parallax Finance: предоставляет ликвидностную инфраструктуру, позволяя физическим лицам, DAO и другим протоколам получать доход на L2(, который в настоящее время запущен только на Arbitrum). Находится на стадии тестирования, для использования необходимо получить статус тестировщика. Продукт LSDFi Supernova, помимо предоставления пользователям вознаграждений за застейк, также предлагает кредитование и заемные услуги для застейканных активов. Токены( еще не выпущены, можно подать заявку на получение тестового статуса).
bestLSD: Тестовая сеть скоро начнется, возможно, это агрегатор Real Yield, использующий собранные субсидии Real Yield для своего LSD - bestETH. От GMX до GLP, от veCRV до veVELO, все активы, которые могут приносить значительную реальную прибыль, находятся в пределах рассмотрения, в настоящее время Doc и сайт довольно просты.
0xAcid DAO: Управляющий протокол для максимизации доходности активов LSD, который скоро будет запущен на Arbitrum и Ethereum. Основная стратегия: большая часть активов размещена на стабильных узлах, часть вложена в высокодоходные стратегии, такие как Frax и Aura LP Pool с токенами субсидий. Сегодня объявлено о сотрудничестве с Pendle для проведения левериджирования доходности, также предлагает услуги по кредитованию, LP и др.
Цена токена: 1296.95 долларов США, FDV 9.48 миллионов долларов США
TVL:4800 ETH
ETH доход ( облигационная форма ): 13.6% скидка
wstETH:11.54%-29.73%
esACID:3432.36%-10297.10%(Очень высоко)
Потенциальные возможности EigenLayer в качестве Децентрализованных финансов (DeFi) Лего:
После заステкания LSD можно ли продолжать заステкать LP или LSD of LSDs с LP группы ETH/LSD
Рестейкинг杠杆化收益
Автоматизированная стратегия ребалансировки с использованием заемного капитала
Index Coop: Децентрализованное сообщество индексов криптовалют, инициированное Set Protocol. Основные продукты, связанные с LSDFi, выпускаемые в двух вариантах:
dsETH(Диверсифицированный индекс стейкнутого ETH): состоит из rETH, wrapped stETH и sETH2, Падение риска отдельного токена, стабилизация общего дохода. Система автоматически регулирует пропорции для поддержания идеального баланса и оптимизации дохода.
icETH: продукт стратегии заимствования ликвидности с плечом, который в основном использует AAVE v2 для обеспечения более высокой доходности ETH.
dsETH предложение 485 штук, комиссия 0.25%, APY 4.59%. icETH предложение около 10,000 ETH, комиссия 0.75%, APY 5.26%, поддерживает только stETH.
Gitcoin: совместно с Index Coop запустил Gitcoin Staked ETH Index(gtcETH). Доход от gtcETH поступает от дохода, получаемого от застейканного ETH/LSD/USDC в различных стратегических пулах, Gitcoin и Index Coop делят 2%, из которых 1.75% Gitcoin направляет на пожертвования общественным благам, демонстрируя новые сценарии использования. В настоящее время объем предложения составляет 113.85 ETH.
Резюме
Стимулирующие проекты LSDFi борются за контроль над LSD, что напрямую влияет на количество будущих совместных проектов и Децентрализованные финансы. В конечном итоге могут остаться несколько игроков, и доминирование Lido может быть оспорено.
Стабильность стратегии является противоречием проекта LSDFi, высокая доходность может повлиять на устойчивость, но в краткосрочной перспективе 100% + APY может стать нормой.
С точки зрения доходности, застейкать Liquidity Staking Provider, не входящих в топ-3, таких как frxETH(, более выгодно, используя субсидии Frax для получения 10% дохода, а затем искать высокодоходные проекты с APY, способствующие децентрализации валидации), такие как unshETH, LSDx( для майнинга и своевременной продажи. Умелое использование кредитных протоколов может увеличить APY до 1000%+), что сопряжено с очень высоким риском(.
LSDFi влияние на валидаторов пока незначительно, LP+ токеновое субсидирование составляет
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
19 Лайков
Награда
19
5
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
BridgeNomad
· 12ч назад
видел этот фильм раньше... рект через 3,2,1...
Посмотреть ОригиналОтветить0
TerraNeverForget
· 08-08 07:19
про снова придумал новый способ, в блокчейне действительно много способов заработать.
Посмотреть ОригиналОтветить0
WalletDoomsDay
· 08-08 07:10
застейкать — это путь без возврата, ребята, не увлекитесь!
Посмотреть ОригиналОтветить0
SmartContractPhobia
· 08-08 06:56
застейкать тоже разделилось на периоды, сейчас неудачники уже не хватает.
LSDFi битва начинается, пять форм unlocking ETH за стейкинг доходов.
LSDFi является DeFi продуктом, основанным на LSD, позволяющим преобразовывать застыканный ETH в торгуемый актив, разблокируя ликвидность. LSD снижает порог для застыкирования ETH, позволяя застыкировать любое количество, и после застыкирования вы получаете LSD, одновременно используя LSD для получения нескольких доходов.
За LSDFi стоят строительные блоки DeFi, а за комбинацией DeFi стоят строительные блоки доходов. Новые участники привлекают пользователей за стейкинг ETH/LSD на свою платформу через стимулы и другие способы, чтобы получить долю рынка и контроль над LSD. Некоторые проекты LSDFi используют динамическое вознаграждение, чтобы побудить пользователей стейкать на небольших децентрализованных платформах с целью достижения более децентрализованного статуса валидаторов.
Вот пять форм LSDFi:
1. LP( доход 10%+)
Перед обновлением Шанхая, LSD нельзя было напрямую обменять на ETH, многие DeFi создавали ликвидные пулы LSD-ETH. Например, в случае stETH, базовая доходность не превышает 5%, основная часть дохода приходит от субсидий токенов для увеличения APY. Застейкеры, помимо получения вознаграждений за стейкинг ETH, также могут получать вознаграждения за LP. После обновления Шанхая объем LP может продолжать расти.
2. Циклический заём ( доход 10%+)
Проведение маржинальных ставок на активацию основной сети после слияния Ethereum с использованием STETH от AAVE и LIDO:
Риск ликвидации высок, APR зависит от числа циклов. Теоретически все кредитные протоколы могут быть использованы, в будущем могут появиться продукты автоматического циклического кредитования.
3. Доходность(10%+)
Yearn Finance создает ликвидный пул на Curve, повышая APY LSD до 5.89%, можно выбрать прямое застыкание stETH. В настоящее время стоимость пула составляет 16.4 миллиона долларов. Подобных старых проектов довольно много, они увеличивают доход через агрегацию доходов с множества платформ + субсидии.
Вмешательство таких старых брендов DeFi, как Yearn, в LSD косвенно отражает важность этого сегмента.
4. EigenLayer( доход неизвестен)
EigenLayer предлагает различные способы застейкать, включая ликвидный застейк и сверхликвидный застейк. Сверхликвидный застейк позволяет LP застейкать, в частности, включает:
5. Стимулирующий проект LSDFi
Увеличение эффективности капитала с помощью кредитного плеча, структурированных стратегий, опционов, деривативов на облигации и т. д., или использование высокого APY для привлечения сбережений или достижения других целей.
Pendle: Децентрализованные финансы доходный протокол, пользователи могут выполнять различные стратегии управления доходами. Начав с производных инструментов, предоставляет услуги застейкать ETH, APE, LOOKs и ликвидные пулы. Проще говоря, ETH по текущей цене 1800 долларов можно купить за 1600 долларов, 10% разница будет доходом ( нужно заблокировать на 466 дней ), одновременно можно получать доход, добавляя ликвидность.
Его доходность от ликвидности в настоящее время формируется на Lido или Aura, после блокировки на определенное время доходность с субсидией Pendle. В настоящее время доходность значительная, цена со скидкой ( с примерно годовым сроком блокировки )12.5%, вложение в пул дает годовую доходность примерно 95.7%, но высокий APY в основном обусловлен субсидиями токенов PENDLE.
Ion Protocol: Проект не запущен. Принцип заключается в токенизации LSD-токенов и залоговых активов в allETH и vaETH. allETH — это токен ERC-20, 1 ETH = 1 allETH. vaETH отслеживает все доходы, полученные от позиций allETH.
Проект будет использовать EigenLayer и другие для агрегирования доходов от LSD, в настоящее время не раскрыто больше информации. Находится на ранней стадии, количество подписчиков в Twitter 266, в Discord 38 человек.
unshETH: Протокол, повышающий степень децентрализации валидаторов за счет динамического распределения стимулов. Платформам LSD с низкой долей рынка предоставляются более высокие вознаграждения, в то время как ведущие платформы LSD имеют меньшие вознаграждения за застейкать, чтобы направить пользователей на выбор платформ с малой долей для застейкать ETH и способствовать децентрализации.
В настоящее время поддерживаются только sfrxETH, rETH, wstETH, cbETH, до цели децентрализации еще далеко:
Прямой застейк требует блокировки на срок, обмен LSD/ETH на unshETH. Застейкать unshETH приносит примерно 500% прибыли, токены могут быть дополнительно застейканы для получения около 70% прибыли. Глубина LP Pool составляет около 580000 долларов, доход от сборов по LP составляет 60%, платформа застейка получает стимулы в размере 666%+APY. Утилита токенов пока не ясна, использование модели veToken, определяемое DAO USH, может упростить достижение целей.
LSDx Finance: Цель состоит в том, чтобы стать высокобарьерным DEX на сегментированном рынке LSD-активов, занять долю рынка ликвидности LSD-активов. Используя структуру GLP, аналогичную GMX, будет создан единый ликвидный пул ETHx, планируется запуск стейблкоина UM.
48 часов заблокировано 55 000 ETH, за 2 дня увеличилось на 8000 подписчиков, токены на Bitget, MEXC, получено инвестирование от Foresight Ventures, команда полностью готова.
Поддержка LSD ограничена, функции не все разработаны, есть большой потенциал для ожидания. Обратите внимание, что после 16 числа будет 14 дней этапа генезисного майнинга, вознаграждение впервые уменьшится через 4 дня.
Ликвидные Стейкинговые Деривативы: агрегатор LSD, который решает проблему ликвидности и максимизирует кредитное плечо активов через токенизацию и выпуск производных токенов. Пользователи застыкают ETH или LSD для получения токенов вознаграждения, вознаграждающие токены LSD могут использоваться для управления veLSD или для инвестиций в ликвидность LS-ETH в Децентрализованных финансах, а члены сообщества, добровольно блокирующие LSD, получают множитель вознаграждения за застыканный ETH.
Прямой застейк ETH для получения LS-ETH может обеспечить 6,3% APR. На официальном сайте указано, что застейкано всего 1,24 ETH, что находится на очень ранней стадии. Ликвидностный пул LSD построен на Uniswap V2, его стоимость составляет около 400 тысяч долларов, FDV 5,68 миллионов долларов.
Stader Ethereum: Продукт ETH еще не запущен. Ранее была осуществлена ликвидность за стейк на других цепочках, скоро будет выпущен ETHx. При внесении ETH управляющий пулом Stader создает ETHx в качестве вознаграждения и размещает ETH в трех различных пулах (, каждый из которых соответствует одному узлу проверки, технологии разные: индивидуальная эксплуатация 4 ETH, поддержка технологии DVT, партнеры по совместной эксплуатации ). Ожидается, что ETHx будет сотрудничать с более чем 30+ Децентрализованные финансы протоколами, освобождая совместимость.
Для запуска узла каждый валидатор должен внести 4 ETH и заложить SD токены на сумму 0.4 ETH (, максимум можно застейкать 8 ETH SD ). Для стимулирования операторов узлов, Stader в первый год выдаст валидаторам около 100-200 тысяч долларов США в токенах SD. Узлы могут получать 5% комиссии от вознаграждений других пользователей.
Hord: застыкать ETH для получения LSD hETH. Награды накапливаются в пуле застейка, увеличивая стоимость hETH с течением времени. Проект достигает более высокой APR различными способами:
В настоящее время APY 17.9%, застыковано 223.22 ETH, количество застыковщиков 57, FDV 12.8 миллиона долларов.
Parallax Finance: предоставляет ликвидностную инфраструктуру, позволяя физическим лицам, DAO и другим протоколам получать доход на L2(, который в настоящее время запущен только на Arbitrum). Находится на стадии тестирования, для использования необходимо получить статус тестировщика. Продукт LSDFi Supernova, помимо предоставления пользователям вознаграждений за застейк, также предлагает кредитование и заемные услуги для застейканных активов. Токены( еще не выпущены, можно подать заявку на получение тестового статуса).
bestLSD: Тестовая сеть скоро начнется, возможно, это агрегатор Real Yield, использующий собранные субсидии Real Yield для своего LSD - bestETH. От GMX до GLP, от veCRV до veVELO, все активы, которые могут приносить значительную реальную прибыль, находятся в пределах рассмотрения, в настоящее время Doc и сайт довольно просты.
0xAcid DAO: Управляющий протокол для максимизации доходности активов LSD, который скоро будет запущен на Arbitrum и Ethereum. Основная стратегия: большая часть активов размещена на стабильных узлах, часть вложена в высокодоходные стратегии, такие как Frax и Aura LP Pool с токенами субсидий. Сегодня объявлено о сотрудничестве с Pendle для проведения левериджирования доходности, также предлагает услуги по кредитованию, LP и др.
Потенциальные возможности EigenLayer в качестве Децентрализованных финансов (DeFi) Лего:
Index Coop: Децентрализованное сообщество индексов криптовалют, инициированное Set Protocol. Основные продукты, связанные с LSDFi, выпускаемые в двух вариантах:
dsETH предложение 485 штук, комиссия 0.25%, APY 4.59%. icETH предложение около 10,000 ETH, комиссия 0.75%, APY 5.26%, поддерживает только stETH.
Gitcoin: совместно с Index Coop запустил Gitcoin Staked ETH Index(gtcETH). Доход от gtcETH поступает от дохода, получаемого от застейканного ETH/LSD/USDC в различных стратегических пулах, Gitcoin и Index Coop делят 2%, из которых 1.75% Gitcoin направляет на пожертвования общественным благам, демонстрируя новые сценарии использования. В настоящее время объем предложения составляет 113.85 ETH.
Резюме
Стимулирующие проекты LSDFi борются за контроль над LSD, что напрямую влияет на количество будущих совместных проектов и Децентрализованные финансы. В конечном итоге могут остаться несколько игроков, и доминирование Lido может быть оспорено.
Стабильность стратегии является противоречием проекта LSDFi, высокая доходность может повлиять на устойчивость, но в краткосрочной перспективе 100% + APY может стать нормой.
С точки зрения доходности, застейкать Liquidity Staking Provider, не входящих в топ-3, таких как frxETH(, более выгодно, используя субсидии Frax для получения 10% дохода, а затем искать высокодоходные проекты с APY, способствующие децентрализации валидации), такие как unshETH, LSDx( для майнинга и своевременной продажи. Умелое использование кредитных протоколов может увеличить APY до 1000%+), что сопряжено с очень высоким риском(.
LSDFi влияние на валидаторов пока незначительно, LP+ токеновое субсидирование составляет