Биткойн как актив стоимостью более 1 триллиона долларов на протяжении долгого времени оставался недоиспользованным. По оценкам, 99% Бита находятся в неактивном состоянии и просто хранятся в кошельках в качестве средства накопления. Это резко контрастирует с Эфириумом, на котором большое количество ETH активно используется в DeFi и стейкинге, создавая динамичную онлайновую экономику.
BTCFi(БиткойнDeFi)цель состоит в активации этих спящих капиталов. Он нацелен на превращение Биткойна из пассивного актива в производственный актив, позволяя держателям зарабатывать доход с помощью BTC или использовать его для DeFi-приложений. По сути, BTCFi пытается реализовать для Биткойна те изменения в DeFi, которые привнес Эфириум: преобразовать статические активы в источники дохода и стать основой для дальнейших инноваций.
Институциональный спрос способствует развитию BTCFi
Интерес институциональных инвесторов к BTCFi стремительно растет. С одобрением нескольких крупных управляющих компаний на запуск ETF на физический Биткойн, BTC официально вошел в мейнстрим инвестиционных портфелей. Институции рассматривают Биткойн как стратегически важный резервный актив, но также чувствительны к доходности.
BTCFi предоставил учреждениям новые возможности. За счет кредитования, стейкинга или использования Биткойна в качестве залога, учреждения теперь могут разблокировать потенциал доходности BTC. Годовая доходность в 3%-5% имеет значительную ценность при управлении десятками миллиардов долларов. Некоторые децентрализованные протоколы даже могут предложить годовой доход в 10%-20%, что делает эту возможность еще более привлекательной.
Если BTC сможет обеспечить стабильную и низкорисковую доходность, сохранив при этом потенциал роста цены, он станет не только резервным активом, но и более вероятным валютным якорем для DeFi. Подобно тому, как государственные облигации США поддерживают традиционные капитальные рынки, Биткойн имеет потенциал стать базовым активом для доходности в криптофинансах, устанавливая эталон для всех областей, от ставок по займам до оценки DeFi-протоколов.
Инфраструктура BTCFi становится все более совершенной
Экосистема BTCFi быстро развивается, выпуская несколько новых продуктов и рамок, специально разработанных для учреждений:
Соответствующее хранение и упаковка ликвидности: компании, такие как Fidelity Digital Assets и Coinbase Custody, поддерживают участие в DeFi с соблюдением строгих норм. Новые токены ликвидного хранения (, такие как BBTC от BounceBit, позволяют учреждениям хранить BTC в рамках соблюдения норм и одновременно зарабатывать доход, развертывая его в сети.
ETF и продукты интеграции доходов: в Европе запущен ETP с доходным Биткойном. BounceBit Prime объединяет токенизированные государственные облигации США и стратегии доходности BTC, предоставляя традиционным инвесторам двойную доходность. SatLayer представил децентрализованный страховой инструмент, поддерживаемый доходным BTC.
Повышение зрелости протоколов: Общая заблокированная стоимость BTCFi протоколов, таких как Babylon и Lombard, превышает несколько миллиардов долларов, прошла безопасность аудита и продвигается к соответствию SOC2. Эти меры создают доверие для крупных глобальных инвесторов.
![Мода на мемы прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-da2371825a73b5d14e28751e93f3a092.webp(
Технические прорывы способствуют взрыву BTCFi
Развитие BTCFi стало возможным благодаря техническому обновлению экосистемы Биткойн, улучшению инфраструктуры и ясности регулирования:
Обновление Taproot повысило уровень конфиденциальности, масштабируемости и программируемости Биткойна, создав основу для более сложных финансовых приложений.
Концепции такие как BitVM имеют перспективу реализации функционала смарт-контрактов, аналогичного Ethereum, на Биткойне.
Layer-2 сети, такие как Stacks, Rootstock, Merlin Chain и BOB Rollup, добавили в Биткойн возможность смарт-контрактов.
Протокол Babylon ввел стейкинг Биткойн для защиты других цепочек, привлек более 57 000 BTC) около 60 миллиардов долларов(.
Взрыв Ordinals и BRC-20 подтвердил спрос пользователей на более разнообразные применения Биткойна.
Эти достижения совместно создают полный технологический стек, делая BTCFi реальностью. В ближайшие годы эта тенденция может еще больше ускориться.
![Московский бум прошел два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-56f5a6a7236945f536b19b020479bfbf.webp(
Сцена экосистемы BTCFi
Цель BTCFi заключается в том, чтобы превратить Биткойн из пассивного хранилища ценности в активно развертываемый финансовый актив в DeFi. Его жизненный цикл обычно начинается с того, что держатели BTC переводят активы на мост или кастодиан, выпуская токенизированную версию 1:1. Этот упакованный BTC может быть интегрирован с умными контрактами и DeFi-протоколами.
На уровне активов несколько проектов стремятся расширить функциональность BTC:
Solv Protocol позволяет использовать BTC в качестве кросс-чейн активов для получения дохода благодаря SolvBTC и абстрактному уровню стейкинга.
Maple Finance совместно с CoreDAO запустили lstBTC, используя механизм двойного залога Core.
BitLayer предоставляет среду Layer-2 для Биткойн с минимизацией доверия.
IXS предоставляет реальные доходы на основе BTC через соответствующую финансовую структуру.
Проекты, такие как Botanix, внедряют совместимость с EVM, расширяя программируемость Биткойна.
С развитием инфраструктуры BTC может использоваться в качестве залога. Например, на bitSmiley BTC можно использовать для выпуска стейблкоинов. Новые модели стейкинга, такие как Babylon, также позволяют нативному BTC участвовать в защите PoS-сетей и зарабатывать вознаграждение.
На протяжении всего процесса держатели BTC сохраняют экономическую экспозицию к колебаниям цены Биткойна, одновременно получая доход от DeFi-протоколов. Эти позиции обратимы, и пользователи могут выйти в любое время.
Поддерживающей этой экосистемы является разнообразие прибыльных моделей, включая разницу в процентных ставках по займам, торговые комиссии, распределение вознаграждений за ставку и т.д. Некоторые протоколы также используют собственные токены для стимуляции использования. Эти модели вместе демонстрируют, как протокол BTCFi может активировать неиспользуемый Биткойн, одновременно создавая устойчивую базу доходов.
С увеличением количества BTC в этой многоуровневой системе, он не только будет циркулировать, но и генерировать сложные проценты, создавая доход и поддерживая параллельную экономику, ориентированную на Биткойн.
![Прошло два года с момента бума мемов, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6389747fcb7261b90a39392f2a678683.webp(
![Волна мемов прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-f87dd2d5f5deb2d47a88ab9a368096d8.webp(
![Волна инскрипций прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9871e685ace0f6176a4d573b0a8398da.webp(
![Волна мемов уже прошла два года, сможет ли BTCFi вновь возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-56af1fc913ffc4e5f97fef3c7bafaec7.webp(
![Волна мемов уже прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7302d290b7a1946f7a49898b74b623c0.webp(
![Волна мемов прошла уже два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c67ce4d36714f279bc459980eb8b6e45.webp(
![Мода на мемы прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2e06e430b8b33c2cbb5e63695db7d4cb.webp(
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
8 Лайков
Награда
8
5
Поделиться
комментарий
0/400
StablecoinEnjoyer
· 8ч назад
Ах, сначала давайте потерпим некоторые убытки в defi.
BTCFi: Активируйте спящие Биткойны, освободите триллионы долларов потенциала
BTCFi: раскрытие потенциала Биткойна
Биткойн как актив стоимостью более 1 триллиона долларов на протяжении долгого времени оставался недоиспользованным. По оценкам, 99% Бита находятся в неактивном состоянии и просто хранятся в кошельках в качестве средства накопления. Это резко контрастирует с Эфириумом, на котором большое количество ETH активно используется в DeFi и стейкинге, создавая динамичную онлайновую экономику.
BTCFi(БиткойнDeFi)цель состоит в активации этих спящих капиталов. Он нацелен на превращение Биткойна из пассивного актива в производственный актив, позволяя держателям зарабатывать доход с помощью BTC или использовать его для DeFi-приложений. По сути, BTCFi пытается реализовать для Биткойна те изменения в DeFi, которые привнес Эфириум: преобразовать статические активы в источники дохода и стать основой для дальнейших инноваций.
Институциональный спрос способствует развитию BTCFi
Интерес институциональных инвесторов к BTCFi стремительно растет. С одобрением нескольких крупных управляющих компаний на запуск ETF на физический Биткойн, BTC официально вошел в мейнстрим инвестиционных портфелей. Институции рассматривают Биткойн как стратегически важный резервный актив, но также чувствительны к доходности.
BTCFi предоставил учреждениям новые возможности. За счет кредитования, стейкинга или использования Биткойна в качестве залога, учреждения теперь могут разблокировать потенциал доходности BTC. Годовая доходность в 3%-5% имеет значительную ценность при управлении десятками миллиардов долларов. Некоторые децентрализованные протоколы даже могут предложить годовой доход в 10%-20%, что делает эту возможность еще более привлекательной.
Если BTC сможет обеспечить стабильную и низкорисковую доходность, сохранив при этом потенциал роста цены, он станет не только резервным активом, но и более вероятным валютным якорем для DeFi. Подобно тому, как государственные облигации США поддерживают традиционные капитальные рынки, Биткойн имеет потенциал стать базовым активом для доходности в криптофинансах, устанавливая эталон для всех областей, от ставок по займам до оценки DeFi-протоколов.
Инфраструктура BTCFi становится все более совершенной
Экосистема BTCFi быстро развивается, выпуская несколько новых продуктов и рамок, специально разработанных для учреждений:
Соответствующее хранение и упаковка ликвидности: компании, такие как Fidelity Digital Assets и Coinbase Custody, поддерживают участие в DeFi с соблюдением строгих норм. Новые токены ликвидного хранения (, такие как BBTC от BounceBit, позволяют учреждениям хранить BTC в рамках соблюдения норм и одновременно зарабатывать доход, развертывая его в сети.
ETF и продукты интеграции доходов: в Европе запущен ETP с доходным Биткойном. BounceBit Prime объединяет токенизированные государственные облигации США и стратегии доходности BTC, предоставляя традиционным инвесторам двойную доходность. SatLayer представил децентрализованный страховой инструмент, поддерживаемый доходным BTC.
Повышение зрелости протоколов: Общая заблокированная стоимость BTCFi протоколов, таких как Babylon и Lombard, превышает несколько миллиардов долларов, прошла безопасность аудита и продвигается к соответствию SOC2. Эти меры создают доверие для крупных глобальных инвесторов.
![Мода на мемы прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-da2371825a73b5d14e28751e93f3a092.webp(
Технические прорывы способствуют взрыву BTCFi
Развитие BTCFi стало возможным благодаря техническому обновлению экосистемы Биткойн, улучшению инфраструктуры и ясности регулирования:
Обновление Taproot повысило уровень конфиденциальности, масштабируемости и программируемости Биткойна, создав основу для более сложных финансовых приложений.
Концепции такие как BitVM имеют перспективу реализации функционала смарт-контрактов, аналогичного Ethereum, на Биткойне.
Layer-2 сети, такие как Stacks, Rootstock, Merlin Chain и BOB Rollup, добавили в Биткойн возможность смарт-контрактов.
Протокол Babylon ввел стейкинг Биткойн для защиты других цепочек, привлек более 57 000 BTC) около 60 миллиардов долларов(.
Взрыв Ordinals и BRC-20 подтвердил спрос пользователей на более разнообразные применения Биткойна.
Эти достижения совместно создают полный технологический стек, делая BTCFi реальностью. В ближайшие годы эта тенденция может еще больше ускориться.
![Московский бум прошел два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-56f5a6a7236945f536b19b020479bfbf.webp(
Сцена экосистемы BTCFi
Цель BTCFi заключается в том, чтобы превратить Биткойн из пассивного хранилища ценности в активно развертываемый финансовый актив в DeFi. Его жизненный цикл обычно начинается с того, что держатели BTC переводят активы на мост или кастодиан, выпуская токенизированную версию 1:1. Этот упакованный BTC может быть интегрирован с умными контрактами и DeFi-протоколами.
На уровне активов несколько проектов стремятся расширить функциональность BTC:
Solv Protocol позволяет использовать BTC в качестве кросс-чейн активов для получения дохода благодаря SolvBTC и абстрактному уровню стейкинга.
Maple Finance совместно с CoreDAO запустили lstBTC, используя механизм двойного залога Core.
BitLayer предоставляет среду Layer-2 для Биткойн с минимизацией доверия.
IXS предоставляет реальные доходы на основе BTC через соответствующую финансовую структуру.
Проекты, такие как Botanix, внедряют совместимость с EVM, расширяя программируемость Биткойна.
С развитием инфраструктуры BTC может использоваться в качестве залога. Например, на bitSmiley BTC можно использовать для выпуска стейблкоинов. Новые модели стейкинга, такие как Babylon, также позволяют нативному BTC участвовать в защите PoS-сетей и зарабатывать вознаграждение.
На протяжении всего процесса держатели BTC сохраняют экономическую экспозицию к колебаниям цены Биткойна, одновременно получая доход от DeFi-протоколов. Эти позиции обратимы, и пользователи могут выйти в любое время.
Поддерживающей этой экосистемы является разнообразие прибыльных моделей, включая разницу в процентных ставках по займам, торговые комиссии, распределение вознаграждений за ставку и т.д. Некоторые протоколы также используют собственные токены для стимуляции использования. Эти модели вместе демонстрируют, как протокол BTCFi может активировать неиспользуемый Биткойн, одновременно создавая устойчивую базу доходов.
С увеличением количества BTC в этой многоуровневой системе, он не только будет циркулировать, но и генерировать сложные проценты, создавая доход и поддерживая параллельную экономику, ориентированную на Биткойн.
![Прошло два года с момента бума мемов, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6389747fcb7261b90a39392f2a678683.webp(
![Волна мемов прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-f87dd2d5f5deb2d47a88ab9a368096d8.webp(
![Волна инскрипций прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9871e685ace0f6176a4d573b0a8398da.webp(
![Волна мемов уже прошла два года, сможет ли BTCFi вновь возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-56af1fc913ffc4e5f97fef3c7bafaec7.webp(
![Волна мемов уже прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок экосистемы Биткойн?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7302d290b7a1946f7a49898b74b623c0.webp(
![Волна мемов прошла уже два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c67ce4d36714f279bc459980eb8b6e45.webp(
![Мода на мемы прошла два года, сможет ли BTCFi снова возглавить бычий рынок Биткойна?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2e06e430b8b33c2cbb5e63695db7d4cb.webp(