Криптоактивы рынок перспективы и инвестиционные стратегии анализ

В последнее время у меня была возможность глубже поразмыслить о тенденциях развития рынка Криптоактивы. Я считаю, что настоящие рыночные движения станут ясны только после сентября. Учитывая макроэкономические препятствия, ограниченную ликвидность летом и корректировку позиций в конце сезона, участники рынка вернутся в полном объеме только после окончания отпусков в августе.

Недавняя рыночная активность показывает, что рост большинства мелких токенов в основном вызван шорт-сквизом. Трейдеры, под влиянием предыдущего ралли, слепо гонятся за ростом, но не хватает поддержки долгосрочных держателей. Многие токены испытали резкое падение после резкого роста.

Эфир неожиданно восстановился, в то время как токены, связанные с искусственным интеллектом, которые ранее показывали слабые результаты, стали лидерами этого роста. В отличие от них, токены с реальным применением, сильными фундаментальными показателями или механизмом выкупа продемонстрировали большую устойчивость, оставаясь более стабильными в период падения и восстанавливаясь быстрее.

На основе рыночных наблюдений я总结了 следующие выводы:

1. Спрос на биткойн стабилен и долговечен

Традиционный капитал постепенно входит в рынок биткойнов через различные регулируемые каналы. Текущий характер капитала, поддерживающего биткойн, кардинально отличается от прошлых периодов, что делает маловероятным массовую ликвидацию биткойнов, если только не произойдут значительные макроэкономические события.

2. Углубление диверсификации малых токенов

Финансовые средства в конечном итоге вернутся на рынок малых токенов, но не охватят всеобъемлюще. Только токены с четкой целью и реальными сценариями применения смогут привлечь средства. Именно поэтому я считаю, что Эфириум может опередить другие публичные цепи. Ясность регулирования, повышение использования децентрализованных финансов, дефляционная структура и спрос на стейкинг вместе формируют мощный положительный эффект.

3. Токены, поддерживаемые венчурным капиталом, сталкиваются со структурными рисками

Разблокировка токенов будет продолжать оказывать давление на цену. В условиях нехватки ликвидности постоянные распродажи со стороны валидаторов и ранних инвесторов ограничивают потенциал роста. Это делает перспективы высоко оценённых токенов, выходящих на централизованные биржи, неблагоприятными. Некоторые токены экосистем особенно сталкиваются с постоянным давлением продаж, что в основном связано с их структурой вознаграждений для валидаторов.

4. Структурные преимущества и упадок токена

Токены мемов обладают преимуществами, такими как безрисковая инвестиционная разблокировка и справедливый выпуск, полностью основанные на внимании. Однако этот этап, похоже, подходит к концу. Недавние события сигнализируют о пике интереса к токенам мемов, после чего интерес начал угасать. В будущем только те токены, которые имеют мощные истории и рыночное признание, будут обладать истинной спекулятивной ценностью.

5. Будущие рыночные тренды

С падением популярности мем-токенов внимание рынка может переключиться на сочетание искусственного интеллекта и криптоактивов. Многие ранние проекты ИИ потерпели неудачу после спекуляций, но действительно практические проекты тихо строятся в медвежьем рынке. С исчерпанием источников прибыли внимание инвесторов естественным образом будет направлено на новые нарративы. ИИ благодаря своей очевидной практической ценности, вероятно, станет следующим инвестиционным хитом.

Заблаговременное вложение в эту область может содержать огромные возможности. Хотя сейчас нет необходимости спешить с созданием полного портфеля, если рынок снова сильно вырастет, проекты, сочетающие ИИ и шифрование, могут принести наибольшую асимметричную прибыль.