Прогнозы для различных направлений Web3 в 2024 году

ЗК

Технология ZK в 2023 году расширяет свои области применения, в основном включая следующие направления:

zkEVM

zkEVM достигла прогресса в нескольких типах, таких как type0, type1 и type2. Type0 стремится к полному соответствию Ethereum, но сталкивается с техническими вызовами; type1 внесла улучшения и компромиссы на основе EVM, в настоящее время общий пользовательский опыт и совместимость операционных кодов достаточно хороши; type2 и другие, которые были запущены на основной сети ранее, развивают свои экосистемы.

zkVM

Основным техническим направлением является zkWASM, архитектура обладает высокой масштабируемостью, а направления применения включают высокопроизводительные DEX и другие. Направление архитектуры RISC V представлено RISC0, более дружелюбным к языкам фронтенда и аппаратному обеспечению бэкенда, но есть проблемы с эффективностью и временем доказательства. Технология zkLLVM также заслуживает внимания.

ZK Майнинг

Эффективность GPU и FPGA сопоставима, но в сценариях ASIC могут постепенно появляться различия, такие как специализированные ASIC-чипы, потребности в FHE и т. д. Увеличение числа Prover DAO, вычислительная мощность является ключевым конкурентным преимуществом.

Промежуточное ПО ZK

Включая несколько сценариев применения, таких как zkBridge, zkPoS, ZK Coprocessor, zkML и т.д. Прогресс ZK Coprocessor идет быстро, zkML по-прежнему популярен, но начинает дифференцироваться. Кроме того, появилась новая ниша для совместного использования ZK-доказательств.

МЭВ

• Торговая цепочка поставок на ранней стадии ( стадия намерений ) заслуживает внимания
• Улучшенный дизайн и инфраструктура нового поколения DEX для LP увеличится
• Частные аукционы/торговые пулы, если они функционируют должным образом, улучшат цепочку поставок торговли.
• Развитие FHE, MPC и ZKP заслуживает внимания
• Конечная стадия гонки может быть неконтролируемой рыночной формой
• Изменения в цепочке поставок MEV коснутся APS, исполнения документов, PEPC и других аспектов

ОФА

Заказная аукционная распродажа (OFA) возродилась в 2023 году, и ожидается, что в будущем будет больше сделок ETH через OFA. Существует множество решений для OFA, начиная от аукционов RFQ и заканчивая агрегаторами блок-пространства.

Блокбилдер

Рынок строителей сосредоточен в руках нескольких компаний, некоторые из которых являются высокочастотными торговыми компаниями. В будущем, с уменьшением объемов арбитража CEX/DEX, преимущества высокочастотной торговли могут ослабнуть.

Реле

Рынок реле сталкивается с двумя основными проблемами: высокой концентрацией и отсутствием механизмов стимулирования. В будущем можно ожидать оптимистичного развития реле и предложений по стимулированию реле.

AA

Абстракция аккаунта (AA) делится на две основные категории: кошельки на основе смарт-контрактов и модульные услуги.

В области кошельков с умными контрактами трудно получить трафик, полагаясь только на функциональность, стоит обратить внимание на wallet factory. В области модульных услуг Bundler и Paymaster стали стандартными услугами.

Текущие тенденции включают:

• Инфраструктура завершена, количество пользователей быстро растет
• Развитие AA на L2 лучше, чем на L1
• Поддержка DApp AA все еще имеет проблемы, требуется новое решение
• Частный мемпул может пересекаться с MEV и намерениями

Намерения

Intents быстро развиваются, но сталкиваются с проблемами, такими как злонамеренные действия solver и доверие к заказам. Intents подходят для сочетания с MEV и AA, а Builder и Searcher подходят для выполнения матчинга и solver.

Телеграм-бот может эволюционировать в сторону Intent, имея преимущества в потоке заказов.

DA

В DA-секторе участников не так много, эффект главенства очевиден. Основное внимание уделяется безопасности, настраиваемости и совместимости, а также затратам. DA по своей сути является бизнесом B2B, доходы проекта связаны с качеством экосистемных проектов.

Ethereum остается самым безопасным, но дорогим решением для DA. Другие DA проекты в основном ориентированы на клиентов из экосистемы Cosmos, проекты RaaS и т.д. EigenDA имеет особую позицию и может привлечь некоторых промежуточных клиентов.

Рамки Rollup и RaaS

Рынок rollup в основном насыщен, более 30 проектов RaaS, поддерживаемых венчурными капиталистами, вошли на рынок. Необходимо обратить внимание на успешные примеры RaaS и решения по интероперабельности.

Некоторые L2/L3 фреймы (, такие как OP Stacks ), получили значительную финансовую поддержку и привлечение разработчиков.

Некоторые специфические приложения, такие как DePIN, могут использовать специализированные среды выполнения.

Новые технологии, такие как Risc0 Zeth, могут изменить способ валидации rollup, а FHE rollup может предложить приватный DeFi.

Космос

Cosmos Hub продолжит укреплять свою экологическую позицию:

• Частично проверяемая безопасность (PSS) может гибко предоставлять безопасность для межсетевого обмена.
• Планируется внедрение многопрыжкового IBC для улучшения пользовательского опыта
• Добавление функций Megablocks и Atomic IBC для обеспечения атомарных кросс-цепочных транзакций

Экосистема Cosmos испытывает снижение новых проектов из-за влияния L2 и других факторов. Однако его высоко настраиваемая структура обладает высокой адаптивностью.

Безопасность

Безопасные проекты охватывают несколько уровней, включая:

• Обнаружение и перехват в цепочке
• Инструмент для отслеживания на блокчейне
• Услуги по аудиту и вознаграждениям
• Инструменты для разработки
• Разнообразные методологии применения технологий (, такие как нечеткое тестирование )

Разные инструменты подходят для обнаружения определенных уязвимостей, но трудно полностью заменить ручную проверку.

При оценке проекта можно учитывать: скорость обновления и обслуживания, размер базы уязвимостей, носитель, реальные потребности партнеров и т. д.

ИИ

Сочетание криптовалюты и ИИ включает в себя:

• Инфраструктура вычислительной мощности
• Обучение на основе определенных источников данных
• Чат инструмент
• Платформа меток данных

Проекты сетевой вычислительной мощности, как правило, находятся на ранней стадии и требуют учета будущих путей коммерческого расширения.

Платформа меток данных должна сосредоточиться на получении заказов на высокоценные данные.

Как криптофонд, мы больше заинтересованы в проектах, связанных с ZKML, имеющих преимущества в данных в вертикальных областях crypto, или в продуктах для конечного пользователя, тесно связанными с AI.

DeFi

В 2023 году спрос инвесторов сместится в сторону продуктов с реальной доходностью, таких как LSDfi или доходность от RWA. Возможности DEX увеличиваются, особенно для высокопроизводительных приложений на L2.

Проекты, которые могут предоставить доходы Web3 для некрипто-нативных пользователей, имеют огромные возможности.

Постоянные DEX(, такие как dYdX, GMX и другие, имеют наибольшую долю расходов ).

Рост ликвидной залога продолжается, это крупнейшая DeFi-арена.

Игры и Развлечения

Студия

Игровые проекты можно разделить на следующие категории:

1. Казуальные игры: низкозатратный привлечение пользователей, привлечение пользователей через мини-игры. Обратите внимание на механизмы удержания пользователей.

2. Крупные игры: в основном игры для ПК, длительное время разработки и высокие затраты. Обратите внимание на ключевых продюсеров и способности управления бюджетом.

3. Кэжуал/мид-кор: карточные, башенные, стратегические игры, умеренный бюджет. Уделяйте внимание продюсеру и контролю затрат.

4. Создание IP: сосредоточение на играх, одновременно разрабатывая другие формы контента. Обратите внимание на能力 управления IP.

5. Игры с функциями ИИ: инновационные игры, основанные на ИИ. Обратите внимание на реальное улучшение продукта благодаря функциям ИИ.

Повышение общего качества игр и профессионализма команды. Обращайте внимание на зрелые студии, входящие в web3, и ищите многофункциональных основателей с высоким уровнем обучаемости и чувствительностью к криптовалютам.

Игровая UA

Основываясь на создании пользовательских профилей, сочетая три измерения: на блокчейне, вне блокчейна и социальные сети. Разделяется на направление привлечения клиентов и стратегию операций.

Игровая платформа должна полагаться на ключевые игровые продукты, которые могут привлечь большое количество пользователей.

Участие пользователей/фанатов

Основные аспекты касаются развлекательной, спортивной и киноиндустрии. У каждой из двух моделей — прямое управление IP и совместная операция с лицензированием IP — есть свои преимущества и недостатки.

Платформы с собственной базой сообщества обычно имеют больше шансов на успех, чем те, которые начинают с нуля. Обращайте внимание на проекты с высокой ценностью IP, пересечением целевой аудитории и игровыми/ставочными аспектами, а также на проекты с прямым сотрудничеством по IP.

Институциональная служба

Категория услуг для организаций:

• Торговые/брокерские услуги
• Управление активами
• Банк/Платежи
• Другие услуги

Тенденция:

• Ожидается стабильный рост
• Комплаенс становится важным
• Разделение обязанностей между поставщиками услуг становится более четким
• Доля рынка компании PB Services, как ожидается, вырастет
• Период подачи заявок на ETF, рыночная структура может быть изменена
• Европа является горячей точкой, новые рынки имеют потенциал

Биткойн

Строительство на блокчейне биткойна требует применения разных подходов. Стоит обратить внимание:

• Taproot активы
• Роллап
• Лайтнинг-сеть
• Новые технологии, такие как Statechain

сайдчейн

Занимает основную позицию в нарративе, легко реализует высокую программируемость, но зависит от технологий, таких как кросс-цепь.

Уровень 2

Чаще всего используются модели технологий Ethereum, различия заключаются в разных стэках технологий на каждом уровне.

Проверка клиента

Как RGB и Taproot Assets, они позволяют реализовать функции выпуска и торговли активами.

Сеть молний

Lightning Labs планирует выпустить стабильные монеты и другие активы. Продукты типа LSP вызывают ожидания.

BRC20 класс

Необходимо обратить внимание на инфраструктуру и новые типы активов, но следует учитывать технологические риски.

DLC

С расширением экосистемы необходимо обратить внимание на риски централизации.

ДеПИН

DePIN легко наращивает объемы в бычьем рынке, способен привлечь традиционных пользователей. Ключевые элементы:

1. Децентрализованный механизм является核心
2. Умение выбирать момент очень важно
3. Основы отрасли определяют успех или неудачу

Классификация на основе типа оборудования:

1. toC высокочастотное использование оборудования: может привести к революционным изменениям, особенно в слаборазвитыx регионах

2. Улучшенное оборудование: может улучшить опыт, но сталкивается с техническими и коммерческими вызовами.

3. Уникальные майнинговые машины: краткосрочные доходы могут быть значительными, но лояльность пользователей вызывает сомнения.