Estratégia de ruptura no mercado de estoque da API3: Máquina Oracle de primeira parte e captura de valor OEV

Máquina Oracle e DeFi, como setores maduros, têm um panorama competitivo basicamente estável. No entanto, API3 ainda está a abrir novas oportunidades em ambos os campos.

Desempenho de Dados

Em 2024, o valor garantido da Máquina Oracle API3 ( TVS ) apresenta um crescimento significativo. Em termos de participação de mercado, a TVS da API3 no mercado de máquinas Oracle aumentou de 0,02% em maio de 2023 para os mais recentes 0,22%, um crescimento de dez vezes. Embora essa proporção ainda pareça pequena, levando em conta que a rede OEV prestes a ser lançada ainda está em fase de testes, pode trazer um crescimento substancial no futuro.

Vantagens da Máquina Oracle de Primeira Parte

Os oráculos de primeira parte e de terceira parte apresentam diferenças na forma como são implementados. O oráculo de primeira parte da API3 permite que os fornecedores de dados estabeleçam nós mais facilmente através do programa de nós leves Airnode, sem a necessidade de um conhecimento aprofundado da tecnologia blockchain, e com requisitos de hardware mais baixos.

Em comparação com máquinas Oracle de terceiros, as máquinas Oracle de primeira parte reduzem a etapa de transmissão de dados, potencialmente diminuindo os riscos de segurança. Além disso, ao reduzir um agente de cobrança, as máquinas Oracle de primeira parte podem oferecer custos mais baixos para os usuários.

Visão Geral da Rede OEV

OEV(Valor Extraível de Oracle) é o valor que a Máquina Oracle pode capturar, sendo uma extensão do conceito de MEV(Valor Extraível de Minerador). A rede OEV aproveita a vantagem dos dados de primeira parte da Máquina Oracle, atualizando os dados de preços mais cedo e executando simultaneamente operações relacionadas (como liquidações), convertendo parte do MEV em OEV.

Como funciona a OEV Network

OEV Network é uma rede Layer2 ZK-rollups desenvolvida com base no Polygon CDK. Sua função central é leilões descentralizados. Os participantes usam bots automatizados para pesquisar valores capturáveis nos dados publicados pelo API3 e participar dos leilões. O maior licitante obtém o direito de executar transações meta, incluindo a atualização do dAPI e a ativação de comportamentos de transação correspondentes.

Distribuição de Rendimentos do OEV

A maior parte dos rendimentos da venda é retornada às aplicações DeFi (como AAVE), e uma pequena parte é obtida pela rede OEV, principalmente como rendimento para os provedores de Máquina Oracle de primeira parte. Esta forma de distribuição é favorável para atrair fontes de dados e aplicações DeFi a participar ativamente na rede OEV.

O potencial de mercado do OEV

Observe os dados dos principais protocolos de empréstimo DeFi:

• O valor total dos ativos leiloados em colateral da MakerDAO ultrapassa os 600 milhões de dólares.
• AAVE liquidou ativos de cerca de 2 bilhões de dólares nos últimos 3 anos
• O valor dos colaterais confiscados pelo Compound no último ano foi de 76 milhões de dólares.

A liquidação de contratos de empréstimo deverá tornar-se o principal mercado de aplicação do OEV.

Conclusão

A API3 encontrou uma brecha nos mercados relativamente maduros de oráculos e DeFi através da combinação inovadora de "Máquina Oracle + ZK-rollup Layer2 + OEV". A rede OEV, ao alterar a forma como os dados dos oráculos são atualizados, transforma parte do MEV em OEV e distribui o valor de forma justa através de um mecanismo de leilão descentralizado. Isso não apenas melhora a equidade na distribuição de valor, mas também ajuda a melhorar a estabilidade das aplicações DeFi.

A estratégia de produto da API3 demonstra a sua capacidade de encontrar pontos de inovação no mercado existente, com potencial para obter amplo suporte de fontes de dados e aplicações DeFi no futuro, possuindo um espaço de desenvolvimento considerável.