O mercado de ativos de criptografia na Ásia está em plena expansão: o interesse dos investidores institucionais está a subir

Na semana passada, encontrei-me em Hong Kong e Singapura com investidores institucionais e fundadores, e participei de várias atividades, incluindo a delegação comercial de Hong Kong, a Conferência de Consenso de Hong Kong e um seminário sobre Web3 AI.

Estamos a investir ativamente em empresas da região da Ásia-Pacífico e estamos à procura de interesse para um novo fundo de capital de risco que está previsto para ser lançado a 30 de junho de 2025. A agenda desta semana está cheia e muito produtiva.

Um dos destaques da visita a Hong Kong foi a participação numa receção de networking LP-GP, que reuniu escritórios familiares de topo, LP institucionais e GP. Este evento conseguiu reunir as partes interessadas em investir em empresas e fundos dos Estados Unidos.

Em comparação com os anos anteriores, a atitude dos investidores institucionais em relação aos ativos de criptografia mudou significativamente. Eles têm uma compreensão mais profunda da indústria, e seu interesse vai muito além do simples investimento em moeda Bitcoin.

Tópicos populares

moeda estável e DePin

As stablecoins têm uma enorme atratividade no mercado asiático, sendo vistas como uma oportunidade de valor de trilhões de dólares. Muitas pessoas acreditam que a emissão de stablecoins pode trazer lucros para os emissores. Em comparação, o interesse por ações e participações tokenizadas é menor, mas o interesse pela parte investível é bastante elevado.

Atualmente, algumas grandes instituições financeiras estão se preparando para lançar suas próprias moedas estáveis apoiadas em dólares após a legalização das moedas estáveis no Congresso dos Estados Unidos. O volume anual de transações de moedas estáveis já ultrapassou 33 trilhões de dólares, superando o total das principais empresas de cartões de crédito.

Os investidores estão particularmente interessados em como replicar a experiência de sucesso do mercado americano no mercado asiático. Com uma ampla rede, conhecimentos e recursos no apoio e investimento em empresas de stablecoins, temos a capacidade de ajudar as empresas a ter sucesso ao lançar produtos no mercado asiático.

O mercado DePin (Rede de Infraestrutura Física Distribuída) ainda está em fase inicial, mas está a desenvolver-se gradualmente. Nos bastidores, houve muitas discussões sobre o seu potencial.

AI

A IA tem sido um tópico popular, especialmente após o DeepSeek. O sucesso do DeepSeek demonstra que é possível criar modelos de alto desempenho através de investimentos privados moderados, sem depender de mercados públicos e de grandes investimentos privados.

Investimos uma grande quantidade de dinheiro no campo da IA, apoiando projetos full-stack, IA aberta e mercados relacionados. Em discussões com profissionais da indústria, exploramos questões como privacidade, funcionalidades adicionais de IA que os consumidores esperam e agentes de IA. No futuro, cada pessoa pode ter seu próprio agente, realizando transações na blockchain à velocidade da internet. Em um futuro assim, um aumento de 5 vezes no volume de transações globais não é impossível.

A IA está a impulsionar mais serviços personalizados, uma funcionalidade de valor acrescentado que ainda não foi totalmente explorada. Os agentes de IA permitem que os utilizadores executem operações complexas (como pagamentos transfronteiriços) com comandos simples, o que permitirá aos utilizadores asiáticos ultrapassar a infraestrutura financeira tradicional e juntar-se ao ecossistema Web3.

regulamentação

A regulamentação dos ativos de criptografia nos Estados Unidos está a tornar-se cada vez mais clara. Os desenvolvimentos recentes indicam que o ambiente regulatório está a passar de ventos contrários para ventos favoráveis. Dado que as autoridades regulatórias dos EUA recentemente retiraram todos os casos contra as principais empresas de ativos de criptografia, estamos otimistas em relação à regulamentação de ativos de criptografia que se aproxima nos Estados Unidos. A certeza e o apoio regulatório são a base do tema de investimento deste ano.

A abertura regulatória sem dúvida irá incentivar as empresas de criptografia dos EUA a se expandirem para a Ásia, com Hong Kong a tornar-se um portal importante. Esta tendência é evidente na recente Conferência de Consenso de Hong Kong. Desde 2022, Hong Kong tem fornecido cada vez mais apoio à encriptação, lançando o primeiro fundo de índice de negociação em bolsa de ativos de criptografia da Ásia e emitindo várias licenças para plataformas de negociação de ativos virtuais. As autoridades reguladoras também estão a ouvir ativamente as vozes da indústria e estão dispostas a apoiar o desenvolvimento do setor através de legislações futuras.

Conclusão

Esta viagem à Ásia fez-me sentir profundamente que a confiança dos investidores, operadores e utilizadores em ativos de criptografia é maior do que em qualquer outro momento dos últimos dez anos. Eles desejam investir e construir mais aplicações para resolver as tecnologias fragmentadas das quais muitas pessoas dependem, que envolvem várias áreas como rendimento, entretenimento, viagens e pagamentos. As moedas estáveis, a IA e a regulamentação são fatores-chave que impulsionam o desenvolvimento dos ativos de criptografia nos Estados Unidos, e como participantes de longo prazo nesta indústria, estamos entusiasmados por poder liderar esta nova onda.