Análise do ciclo do mercado de criptomoedas: quando terminará o atual bull run?
O mercado de criptomoedas está a entrar numa nova fase de crescimento, com o aumento do preço do Bitcoin a impulsionar o fortalecimento do mercado como um todo. No entanto, os investidores estão geralmente preocupados: quando é que este bull run terminará e quando será o melhor momento para garantir lucros? Ao analisar os ciclos de mercado e os níveis de fluxo de capital, talvez possamos encontrar a resposta.
Os ciclos de mercado são um fenômeno comum no setor financeiro, e o mercado de criptomoedas não é exceção. Esses ciclos refletem o fluxo de capital entre diferentes tipos de ativos e as mudanças na psicologia dos investidores ao longo do tempo.
Ciclo do mercado de criptomoedas em quatro fases
Primeiro estágio: A entrada de moeda fiduciária no Bitcoin
Cada ciclo de bull run geralmente começa com novos fundos entrando no mercado de criptomoedas através do Bitcoin. Investidores institucionais, fundos de hedge e investidores de varejo cautelosos veem o Bitcoin como a via mais segura e confiável para entrar no espaço das criptomoedas. Como o ativo de criptomoedas mais reconhecido e com maior liquidez, o Bitcoin se torna a escolha preferida tanto para iniciantes quanto para grandes investidores. Essa onda de capital eleva o preço do Bitcoin, definindo o tom para todo o mercado.
Segunda fase: fundos do Bitcoin estão se movendo para grandes altcoins
Quando o mercado de bull run do Bitcoin se estabeleceu, os investidores (incluindo grandes fundos de hedge e empresas) começaram a direcionar sua atenção para grandes altcoins como Ethereum, Solana e BNB, em busca de retornos mais altos. A dominância do Bitcoin no mercado começou a diminuir, sinalizando o início de uma temporada abrangente de altcoins. Por exemplo, durante o bull run de 2021, após o pico do Bitcoin em março, a capitalização total do mercado de altcoins cresceu 95% nos dois meses seguintes.
Terceira fase: fluxo de fundos para tokens de média capitalização e conceitos populares
À medida que a confiança e o entusiasmo do mercado aumentam, os investidores começam a prestar atenção a tokens de menor escala e liquidez reduzida, mas considerados de alto potencial. Eles especulam sobre projetos de média capitalização, na expectativa de obter retornos de 10 vezes ou até 100 vezes. A volatilidade do mercado aumenta, surgindo a ganância e a psicologia do FOMO. Embora alguns tokens tenham obtido lucros enormes, outros desapareceram rapidamente.
Quarta fase: as moedas meme tornam-se o foco
Quando a razão cede lugar ao fervor, as moedas meme tornam-se as novas queridinhas do mercado. Esses tokens carecem de fundamentos, e seu preço é totalmente impulsionado por emoções, endossos de celebridades e popularidade nas redes sociais. O aumento das atividades de moedas meme geralmente indica o pico do fervor, sinalizando que o ciclo atingiu o seu ápice e que os riscos no mercado de criptomoedas estão excessivamente altos.
Dados históricos mostram que o pico de capitalização de mercado das moedas meme geralmente marca o início da queda de todo o mercado de criptomoedas. Por exemplo, em outubro de 2021, a capitalização total das moedas meme começou a cair, e no início de novembro, o Bitcoin atingiu seu último pico antes de começar a cair.
Porque as criptomoedas meme indicam o fim do ciclo de bull run
As moedas meme marcam a fase final do bull run de criptomoedas, pois refletem a mudança dos investidores de uma abordagem racional para o entusiasmo. Neste momento, a análise fundamental cede lugar a uma pura motivação emocional (principalmente avareza). Normalmente, as moedas meme, que carecem de valor prático, começam a dominar o volume de negociações, apenas porque se tornaram populares nas redes sociais ou são aclamadas pela comunidade.
Historicamente, esse padrão se repete durante cada grande alta. Em 2017, foram aqueles projetos ICO de baixa qualidade sem suporte de produtos, enquanto no segundo semestre de 2021, o SHIB disparou 1200% na segunda onda de alta. Esses fenômenos geralmente indicam que o mercado está prestes a atingir o pico.
Cada nova onda de encriptação é acompanhada pela participação excessiva de investidores de varejo e pela queda acentuada do domínio do Bitcoin, o que acaba levando a uma queda acentuada nos preços de todo o mercado. As moedas meme atraíram a última onda de liquidez, com esses fundos vindo principalmente de investidores inexperientes que buscam lucros rápidos, indicando que o mercado está superaquecido.
Análise da situação atual do mercado
Do ponto de vista do valor de mercado total de criptomoedas, o mercado está a quebrar a formação de copo e pega e a formação de cabeça e ombros, ambas são sinais de alta, com um objetivo de valor de mercado na faixa de 4,15 trilhões de dólares, o que significa que o mercado ainda tem cerca de 15% de espaço de crescimento potencial. O mercado de altcoins (excluindo o Bitcoin) apresenta uma situação semelhante, com a quebra da formação de copo e pega, o valor de mercado pode chegar a 1,8 trilhões de dólares, com um espaço de crescimento potencial de cerca de 37%.
O valor de mercado das moedas meme apresenta um ciclo de ajuste e crescimento de quatro em quatro anos. Atualmente, está a sair da fase de ajuste, prevendo-se que cresça ainda mais até cerca de 1 trilhão de dólares, aproximando-se da borda de um ciclo de euforia. Isso é um sinal positivo para o mercado de criptomoedas existente e pode ser uma boa oportunidade para realizar lucros.
No entanto, nesta ronda de bull run, as memecoins podem não ser mais o protagonista que lidera a onda de especulação. Em vez disso, a tokenização de ativos do mundo real (RWA) pode tornar-se o novo foco do mercado. Várias plataformas de negociação conhecidas estão ou planeiam lançar serviços de negociação de ações tokenizadas, o que pode tornar-se uma narrativa importante para desencadear uma nova onda de entusiasmo.
Do ponto de vista técnico, o valor de mercado total de RWA já havia recuado 86% antes de subir 4500%. Atualmente, a amplitude da correção já atingiu 93%, e o preço está superando esta fase, mostrando potencial para mais um aumento de 300% alcançando um valor de mercado de 1 trilhão de dólares. Se as moedas meme foram o auge especulativo do ciclo anterior, então RWA pode ser o sinal de realização de lucros deste ciclo.
Conclusão
O mercado de criptomoedas apresenta variações cíclicas, e esses ciclos dependem em grande parte do fluxo de capital de projetos de grande capitalização para projetos de pequena capitalização. Embora não seja possível prever com precisão os topos e fundos, entender a estrutura do ciclo de bull run ajuda a identificar os melhores momentos de entrada e saída. Os investidores devem prestar atenção ao fluxo de capital, identificar tendências de mercado e sinais de euforia, e sempre manter uma estratégia de lucro clara.
Esta página pode conter conteúdo de terceiros, que é fornecido apenas para fins informativos (não para representações/garantias) e não deve ser considerada como um endosso de suas opiniões pela Gate nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Isenção de responsabilidade para obter detalhes.
14 Curtidas
Recompensa
14
7
Compartilhar
Comentário
0/400
DefiPlaybook
· 4h atrás
De acordo com a análise de dados mais recente da Dune, a taxa de entrada de BTC atingiu ATH, recomenda-se Gota a proporção de exposição ao risco em 15%-20%.
Ver originalResponder0
SybilAttackVictim
· 4h atrás
又想 fazer as pessoas de parvas 了
Ver originalResponder0
OnchainUndercover
· 4h atrás
fazer as pessoas de parvas
Ver originalResponder0
DevChive
· 4h atrás
Já começou a prever o topo.
Ver originalResponder0
Degen4Breakfast
· 4h atrás
RWA, quem me diz que não aceito
Ver originalResponder0
CodeZeroBasis
· 4h atrás
Quem não é idiota, não é?
Ver originalResponder0
SchroedingersFrontrun
· 4h atrás
Então, o que é que este bull ainda está a analisar?
Análise da encriptação do bull run: o ciclo de fluxo de capital e o RWA podem ser um sinal de fim.
Análise do ciclo do mercado de criptomoedas: quando terminará o atual bull run?
O mercado de criptomoedas está a entrar numa nova fase de crescimento, com o aumento do preço do Bitcoin a impulsionar o fortalecimento do mercado como um todo. No entanto, os investidores estão geralmente preocupados: quando é que este bull run terminará e quando será o melhor momento para garantir lucros? Ao analisar os ciclos de mercado e os níveis de fluxo de capital, talvez possamos encontrar a resposta.
Os ciclos de mercado são um fenômeno comum no setor financeiro, e o mercado de criptomoedas não é exceção. Esses ciclos refletem o fluxo de capital entre diferentes tipos de ativos e as mudanças na psicologia dos investidores ao longo do tempo.
Ciclo do mercado de criptomoedas em quatro fases
Primeiro estágio: A entrada de moeda fiduciária no Bitcoin
Cada ciclo de bull run geralmente começa com novos fundos entrando no mercado de criptomoedas através do Bitcoin. Investidores institucionais, fundos de hedge e investidores de varejo cautelosos veem o Bitcoin como a via mais segura e confiável para entrar no espaço das criptomoedas. Como o ativo de criptomoedas mais reconhecido e com maior liquidez, o Bitcoin se torna a escolha preferida tanto para iniciantes quanto para grandes investidores. Essa onda de capital eleva o preço do Bitcoin, definindo o tom para todo o mercado.
Segunda fase: fundos do Bitcoin estão se movendo para grandes altcoins
Quando o mercado de bull run do Bitcoin se estabeleceu, os investidores (incluindo grandes fundos de hedge e empresas) começaram a direcionar sua atenção para grandes altcoins como Ethereum, Solana e BNB, em busca de retornos mais altos. A dominância do Bitcoin no mercado começou a diminuir, sinalizando o início de uma temporada abrangente de altcoins. Por exemplo, durante o bull run de 2021, após o pico do Bitcoin em março, a capitalização total do mercado de altcoins cresceu 95% nos dois meses seguintes.
Terceira fase: fluxo de fundos para tokens de média capitalização e conceitos populares
À medida que a confiança e o entusiasmo do mercado aumentam, os investidores começam a prestar atenção a tokens de menor escala e liquidez reduzida, mas considerados de alto potencial. Eles especulam sobre projetos de média capitalização, na expectativa de obter retornos de 10 vezes ou até 100 vezes. A volatilidade do mercado aumenta, surgindo a ganância e a psicologia do FOMO. Embora alguns tokens tenham obtido lucros enormes, outros desapareceram rapidamente.
Quarta fase: as moedas meme tornam-se o foco
Quando a razão cede lugar ao fervor, as moedas meme tornam-se as novas queridinhas do mercado. Esses tokens carecem de fundamentos, e seu preço é totalmente impulsionado por emoções, endossos de celebridades e popularidade nas redes sociais. O aumento das atividades de moedas meme geralmente indica o pico do fervor, sinalizando que o ciclo atingiu o seu ápice e que os riscos no mercado de criptomoedas estão excessivamente altos.
Dados históricos mostram que o pico de capitalização de mercado das moedas meme geralmente marca o início da queda de todo o mercado de criptomoedas. Por exemplo, em outubro de 2021, a capitalização total das moedas meme começou a cair, e no início de novembro, o Bitcoin atingiu seu último pico antes de começar a cair.
Porque as criptomoedas meme indicam o fim do ciclo de bull run
As moedas meme marcam a fase final do bull run de criptomoedas, pois refletem a mudança dos investidores de uma abordagem racional para o entusiasmo. Neste momento, a análise fundamental cede lugar a uma pura motivação emocional (principalmente avareza). Normalmente, as moedas meme, que carecem de valor prático, começam a dominar o volume de negociações, apenas porque se tornaram populares nas redes sociais ou são aclamadas pela comunidade.
Historicamente, esse padrão se repete durante cada grande alta. Em 2017, foram aqueles projetos ICO de baixa qualidade sem suporte de produtos, enquanto no segundo semestre de 2021, o SHIB disparou 1200% na segunda onda de alta. Esses fenômenos geralmente indicam que o mercado está prestes a atingir o pico.
Cada nova onda de encriptação é acompanhada pela participação excessiva de investidores de varejo e pela queda acentuada do domínio do Bitcoin, o que acaba levando a uma queda acentuada nos preços de todo o mercado. As moedas meme atraíram a última onda de liquidez, com esses fundos vindo principalmente de investidores inexperientes que buscam lucros rápidos, indicando que o mercado está superaquecido.
Análise da situação atual do mercado
Do ponto de vista do valor de mercado total de criptomoedas, o mercado está a quebrar a formação de copo e pega e a formação de cabeça e ombros, ambas são sinais de alta, com um objetivo de valor de mercado na faixa de 4,15 trilhões de dólares, o que significa que o mercado ainda tem cerca de 15% de espaço de crescimento potencial. O mercado de altcoins (excluindo o Bitcoin) apresenta uma situação semelhante, com a quebra da formação de copo e pega, o valor de mercado pode chegar a 1,8 trilhões de dólares, com um espaço de crescimento potencial de cerca de 37%.
O valor de mercado das moedas meme apresenta um ciclo de ajuste e crescimento de quatro em quatro anos. Atualmente, está a sair da fase de ajuste, prevendo-se que cresça ainda mais até cerca de 1 trilhão de dólares, aproximando-se da borda de um ciclo de euforia. Isso é um sinal positivo para o mercado de criptomoedas existente e pode ser uma boa oportunidade para realizar lucros.
No entanto, nesta ronda de bull run, as memecoins podem não ser mais o protagonista que lidera a onda de especulação. Em vez disso, a tokenização de ativos do mundo real (RWA) pode tornar-se o novo foco do mercado. Várias plataformas de negociação conhecidas estão ou planeiam lançar serviços de negociação de ações tokenizadas, o que pode tornar-se uma narrativa importante para desencadear uma nova onda de entusiasmo.
Do ponto de vista técnico, o valor de mercado total de RWA já havia recuado 86% antes de subir 4500%. Atualmente, a amplitude da correção já atingiu 93%, e o preço está superando esta fase, mostrando potencial para mais um aumento de 300% alcançando um valor de mercado de 1 trilhão de dólares. Se as moedas meme foram o auge especulativo do ciclo anterior, então RWA pode ser o sinal de realização de lucros deste ciclo.
Conclusão
O mercado de criptomoedas apresenta variações cíclicas, e esses ciclos dependem em grande parte do fluxo de capital de projetos de grande capitalização para projetos de pequena capitalização. Embora não seja possível prever com precisão os topos e fundos, entender a estrutura do ciclo de bull run ajuda a identificar os melhores momentos de entrada e saída. Os investidores devem prestar atenção ao fluxo de capital, identificar tendências de mercado e sinais de euforia, e sempre manter uma estratégia de lucro clara.