Indústria de cabos de fibra óptica em recuperação, inteligência artificial impulsiona a demanda por fibras ópticas especiais

A indústria de cabos de fibra óptica está saindo do vale e entrando em recuperação. Em 2023, devido à desaceleração da demanda de telecomunicações no exterior e à latência na construção de parques eólicos offshore no país, a indústria passou por um ciclo de baixa, com a avaliação a sofrer uma compressão significativa. No entanto, ao entrar em 2024, a situação começou a melhorar. A construção de parques eólicos offshore no país está gradualmente se recuperando, a demanda por cabos no exterior está aumentando, ao mesmo tempo em que as fibras ópticas de alta gama, impulsionadas pela demanda de inteligência artificial, têm a expectativa de se desvincularem das características cíclicas. Esses fatores estão impulsionando a recuperação da indústria.

A construção de energia eólica no mar no país apresenta uma tendência positiva, e a exportação de cabos submarinos também está progredindo de forma estável. No final de abril deste ano, um grande projeto de energia eólica offshore em Yangjiang, Guangdong, iniciou a licitação, marcando uma aceleração da recuperação do setor. Os cabos submarinos, como componentes chave na construção de energia eólica offshore, têm uma barreira de entrada elevada e um bom cenário competitivo, e devem se beneficiar plenamente do desenvolvimento da energia eólica offshore no país. Ao mesmo tempo, empresas líderes no país estão gradualmente expandindo o mercado externo com base em suas vantagens tecnológicas, assumindo projetos importantes em locais como a Europa. O impulso duplo dos mercados interno e externo deve ajudar o negócio de cabos submarinos a sair do período de baixa.

Com a demanda impulsionada pela inteligência artificial, as fibras ópticas especiais tornaram-se componentes importantes, e a substituição doméstica está a迎来机遇. No passado, o mercado global de fibras ópticas era principalmente dominado por fibras ópticas padrão, seguindo as flutuações do ciclo de construção da rede de telecomunicações global. Com o crescimento da demanda por inteligência artificial, as fibras ópticas especiais têm a esperança de obter novas oportunidades de desenvolvimento. Atualmente, as fibras ópticas especiais para inteligência artificial incluem principalmente fibras de polarização preservada, fibras dopadas e fibras ocas, cada uma adequada para diferentes cenários de aplicação. Com a expansão da demanda por centros de computação de inteligência artificial, as perspectivas de mercado para esses produtos de fibra óptica de alta gama são amplas. Atualmente, a maioria dos centros de computação de inteligência artificial globais utiliza fibras ópticas de alta gama de marcas estrangeiras, e, com o rápido crescimento da demanda, é esperada que as principais empresas chinesas de cabos de fibra óptica com uma profunda acumulação técnica aproveitem novas oportunidades na cadeia de suprimentos.

As fibras ópticas especiais pertencem a dispositivos de pequeno volume e alto valor, ao contrário das fibras ópticas comuns que têm um alto grau de padronização e são fáceis de produzir em massa, a sua produção exige que os fabricantes dominem toda a tecnologia do processo, desde a matéria-prima, design do processo até a fabricação, o que impõe uma barreira elevada. Empresas líderes que passaram por um ciclo completo da indústria têm a expectativa de se beneficiarem plenamente da recuperação do mercado de energia eólica offshore, bem como das inovações tecnológicas impulsionadas pela inteligência artificial e comunicação por satélite, alcançando um crescimento duplo. Recomenda-se prestar atenção nas empresas líderes nos setores relevantes, tanto domésticos quanto internacionais.

Os riscos a ter em conta incluem o desenvolvimento da inteligência artificial não estar à altura das expectativas, a latência na construção de parques eólicos offshore, bem como os desafios trazidos pela rápida iteração tecnológica.