Strategi Penetrasi Pasar API3: Mesin Oracle Pihak Pertama dan Penangkapan Nilai OEV

Mesin Oracle dan DeFi sebagai jalur yang matang, pola persaingan telah dasar stabil. Namun, API3 masih membuka peluang baru di kedua bidang ini.

Performa Data

Pada tahun 2024, nilai jaminan API3 Mesin Oracle ( TVS ) menunjukkan pertumbuhan yang signifikan. Dari segi pangsa pasar, TVS API3 di pasar mesin oracle meningkat dari 0,02% pada Mei 2023 menjadi 0,22% terbaru, meningkat sepuluh kali lipat. Meskipun proporsi ini masih tergolong kecil, mengingat jaringan OEV yang akan datang masih dalam tahap pengujian, ada kemungkinan pertumbuhan substansial di masa depan.

Keuntungan Mesin Oracle Pihak Pertama

Perbedaan antara mesin oracle pihak pertama dan pihak ketiga terletak pada cara implementasinya. Mesin oracle pihak pertama API3 menggunakan program node ringan Airnode, yang memungkinkan penyedia sumber data untuk lebih mudah membangun node tanpa perlu pemahaman mendalam tentang teknologi blockchain, serta memiliki persyaratan perangkat keras yang lebih rendah.

Dibandingkan dengan Mesin Oracle pihak ketiga, Mesin Oracle pihak pertama mengurangi tahap transfer data, yang secara potensial mengurangi risiko keamanan. Selain itu, karena mengurangi satu entitas yang dikenakan biaya, Mesin Oracle pihak pertama mungkin menawarkan biaya yang lebih rendah kepada pengguna.

Ringkasan Jaringan OEV

OEV(Nilai Ekstraksi Oracle) adalah nilai yang dapat ditangkap oleh mesin oracle, merupakan perpanjangan dari konsep MEV(Nilai Ekstraksi Penambang). Jaringan OEV memanfaatkan keunggulan data mesin oracle pihak pertama, dengan memperbarui data harga lebih awal dan sekaligus melaksanakan operasi terkait (seperti likuidasi), untuk mengubah sebagian MEV menjadi OEV.

Cara Kerja OEV Network

OEV Network adalah jaringan Layer2 ZK-rollups yang dikembangkan berdasarkan Polygon CDK. Fitur utamanya adalah lelang terdesentralisasi. Peserta mencari nilai yang dapat ditangkap melalui bot otomatis dalam data yang diumumkan oleh API3 dan berpartisipasi dalam lelang. Penawar tertinggi mendapatkan hak untuk mengeksekusi transaksi meta, termasuk memperbarui dAPI dan memicu tindakan transaksi yang sesuai.

Pembagian Pendapatan OEV

Sebagian besar dari hasil lelang dikembalikan ke aplikasi DeFi (seperti AAVE), sebagian kecil diperoleh oleh jaringan OEV, yang terutama berfungsi sebagai pendapatan bagi penyedia mesin oracle pihak pertama. Cara distribusi ini menguntungkan untuk menarik sumber data dan aplikasi DeFi untuk aktif berpartisipasi dalam jaringan OEV.

Potensi Pasar OEV

Amati data dari protokol pinjaman DeFi utama:

• MakerDAO mengumpulkan nilai aset lelang yang dijaminkan melebihi 6 juta dolar
• AAVE telah melikuidasi aset sekitar 2 miliar dolar AS dalam 3 tahun terakhir
• Compound selama 1 tahun terakhir nilai penyitaan jaminan mencapai 76 juta dolar AS

Likuidasi perjanjian pinjaman diperkirakan akan menjadi pasar aplikasi utama OEV.

Kesimpulan

API3 menemukan celah di dua pasar yang relatif matang, yaitu Mesin Oracle dan DeFi, melalui kombinasi inovatif "Mesin Oracle pihak pertama + ZK-rollup Layer2 + OEV". Jaringan OEV mengubah cara pembaruan data Mesin Oracle, mengubah sebagian MEV menjadi OEV, dan secara wajar mendistribusikan nilai melalui mekanisme lelang terdesentralisasi. Ini tidak hanya meningkatkan keadilan distribusi nilai, tetapi juga membantu meningkatkan stabilitas aplikasi DeFi.

Strategi produk API3 menunjukkan kemampuannya untuk mencari titik inovasi di pasar yang ada, diharapkan dapat memperoleh dukungan luas untuk sumber data dan aplikasi DeFi di masa depan, dengan ruang pengembangan yang signifikan.