Produits de rendement en stablecoin à faible risque : choix d'investissement en période de turbulence sur le marché
En avril 2025, les marchés financiers mondiaux ont connu une forte volatilité en raison des changements de politique tarifaire. Trump a annoncé l'imposition de "tarifs réciproques" sur les principaux partenaires commerciaux, établissant un tarif de base de 10 % et augmentant les taux pour certains pays. Cette décision a provoqué une forte réaction du marché, le S&P 500 ayant perdu 5,8 trillions de dollars de capitalisation boursière en seulement quatre jours, enregistrant la plus grande perte hebdomadaire en plus de 70 ans. Le prix du Bitcoin a également fluctué violemment entre 80 000 et 90 000 dollars.
Face à un environnement de marché aussi turbulent, comment les investisseurs doivent-ils réagir ? Les produits de rendement à faible risque basés sur des stablecoins dans le domaine de la DeFi pourraient être une option à envisager, offrant une certaine stabilité au portefeuille en cette période d'incertitude. Cet article présente quatre produits de rendement basés sur des stablecoins, à l'attention des investisseurs.
Il convient de noter que le contenu de cet article est uniquement à titre d'information et ne constitue pas un conseil en investissement. Les investisseurs doivent prendre des décisions d'investissement en fonction de leur situation personnelle et de leur tolérance au risque.
1. Épargne Spark USDC (Ethereum)
C'est un produit de stockage de stablecoin déployé sur le réseau Ethereum. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC pour obtenir des rendements, qui proviennent principalement des frais de prêt garantis par des cryptomonnaies, des investissements dans des obligations d'État américaines et des revenus générés en fournissant de la liquidité aux protocoles de prêt.
Les USDC stockés sont échangés en USDS à un taux de 1:1 via un mécanisme d'échange de stablecoin, puis déposés dans un coffre de rendement pour générer des gains. La valeur des jetons sUSDC obtenus par les utilisateurs augmentera avec l'accumulation des revenus.
Évaluation des risques : faible. L'USDC lui-même présente une grande stabilité, et ce produit a été soumis à plusieurs audits, réduisant ainsi le risque de contrat intelligent. Cependant, les investisseurs doivent rester attentifs à l'impact potentiel des fluctuations du marché sur la liquidité.
2. Berachain BYUSD|HONEY (Berachain)
C'est un produit de minage de liquidité déployé sur le réseau Berachain. Les utilisateurs doivent fournir simultanément deux stablecoins, BYUSD et HONEY, au pool de liquidité, obtenir des jetons LP, puis staker les jetons LP dans le coffre de récompense pour gagner des jetons BGT.
Les sources de revenus comprennent les récompenses en jetons BGT (environ 3,41 % APR) et le partage des frais de transaction dans le pool (environ 0,01 % APR). BGT est le jeton de gouvernance non transférable de Berachain, pouvant être brûlé au ratio de 1:1 pour obtenir des jetons BERA, et partage les revenus des frais de plusieurs DApp clés.
Évaluation des risques : faible à modéré. BYUSD et HONEY sont des stablecoins, le risque de fluctuation des prix est relativement faible. Le mécanisme de consensus de Berachain a été audité par des professionnels, et le risque des contrats intelligents est relativement faible. Cependant, les récompenses BGT peuvent fluctuer en raison des décisions de gouvernance, les investisseurs doivent en tenir compte.
3. Fourniture de liquidité Uniswap V4 USDC-USDT0 (Uniswap V4)
C'est un produit qui fournit de la liquidité USDC-USDT pour Uniswap V4 sur le réseau Ethereum. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC ou des USDT pour participer à l'exploitation minière de liquidité.
Uniswap V4 introduit le mécanisme de "crochet", permettant aux développeurs de personnaliser les fonctionnalités des pools, telles que l'ajustement dynamique des frais et le rééquilibrage automatique, dans l'espoir d'améliorer l'efficacité du capital et le potentiel de rendement.
Les revenus proviennent principalement des incitations en jetons UNI.
Évaluation des risques : faible à moyen. USDC/USDT est une paire de stablecoins, avec un risque de volatilité des prix relativement bas. Cependant, les investisseurs doivent être attentifs au risque des contrats intelligents et à la possibilité d'une baisse des rendements après la fin de la période d'incitation.
4. Marché Echelon USDC (Aptos)
Ceci est un produit de marché de prêt décentralisé déployé sur le réseau Aptos. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC pour participer à l'offre et obtenir des bénéfices accumulés en temps réel.
Les sources de revenus comprennent les intérêts sur l'approvisionnement en USDC (environ 5,35 %) et les récompenses thAPT du protocole Thala (environ 3,66 %). thAPT est le certificat de dépôt de Thala, pouvant être échangé au ratio de 1:1 contre des jetons APT.
Évaluation des risques : faible à modéré. USDC présente une grande stabilité, mais les investisseurs doivent prêter attention aux risques des contrats intelligents de l'écosystème Aptos, ainsi qu'à l'impact des frais de rachat thAPT sur les rendements. La fonction de retrait instantané offre une grande liquidité, mais la volatilité du marché peut affecter la valeur des récompenses thAPT.
Résumé
En période de turbulence sur le marché, les produits de rendement en stablecoin à faible risque peuvent offrir une certaine stabilité au portefeuille. Les quatre produits mentionnés ci-dessus ont chacun leurs caractéristiques, et les investisseurs peuvent choisir en fonction de leurs besoins et de leur tolérance au risque. Il est important de noter que même les produits à faible risque comportent un certain risque, et les investisseurs doivent bien comprendre les caractéristiques du produit et les risques potentiels avant de prendre une décision. Par ailleurs, il est également important de suivre de près l'évolution du marché et les changements de politique, et d'ajuster sa stratégie d'investissement en temps utile.
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DecentralizedElder
· Il y a 10h
aussi un léger bull run en consolidation
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OnchainFortuneTeller
· Il y a 10h
Regardez tout avec pessimisme, stablecoin yyds
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Blockblind
· Il y a 10h
btc pourra-t-il encore atteindre 80 000 ? érudit
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MEVSupportGroup
· Il y a 10h
Le vieux Wang a perdu de l'argent en trading des cryptomonnaies, alors il achète des jetons stables.
Analyse des produits de rendement à faible risque des quatre stablecoins pendant la période de turbulences du marché
Produits de rendement en stablecoin à faible risque : choix d'investissement en période de turbulence sur le marché
En avril 2025, les marchés financiers mondiaux ont connu une forte volatilité en raison des changements de politique tarifaire. Trump a annoncé l'imposition de "tarifs réciproques" sur les principaux partenaires commerciaux, établissant un tarif de base de 10 % et augmentant les taux pour certains pays. Cette décision a provoqué une forte réaction du marché, le S&P 500 ayant perdu 5,8 trillions de dollars de capitalisation boursière en seulement quatre jours, enregistrant la plus grande perte hebdomadaire en plus de 70 ans. Le prix du Bitcoin a également fluctué violemment entre 80 000 et 90 000 dollars.
Face à un environnement de marché aussi turbulent, comment les investisseurs doivent-ils réagir ? Les produits de rendement à faible risque basés sur des stablecoins dans le domaine de la DeFi pourraient être une option à envisager, offrant une certaine stabilité au portefeuille en cette période d'incertitude. Cet article présente quatre produits de rendement basés sur des stablecoins, à l'attention des investisseurs.
Il convient de noter que le contenu de cet article est uniquement à titre d'information et ne constitue pas un conseil en investissement. Les investisseurs doivent prendre des décisions d'investissement en fonction de leur situation personnelle et de leur tolérance au risque.
1. Épargne Spark USDC (Ethereum)
C'est un produit de stockage de stablecoin déployé sur le réseau Ethereum. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC pour obtenir des rendements, qui proviennent principalement des frais de prêt garantis par des cryptomonnaies, des investissements dans des obligations d'État américaines et des revenus générés en fournissant de la liquidité aux protocoles de prêt.
Les USDC stockés sont échangés en USDS à un taux de 1:1 via un mécanisme d'échange de stablecoin, puis déposés dans un coffre de rendement pour générer des gains. La valeur des jetons sUSDC obtenus par les utilisateurs augmentera avec l'accumulation des revenus.
Évaluation des risques : faible. L'USDC lui-même présente une grande stabilité, et ce produit a été soumis à plusieurs audits, réduisant ainsi le risque de contrat intelligent. Cependant, les investisseurs doivent rester attentifs à l'impact potentiel des fluctuations du marché sur la liquidité.
2. Berachain BYUSD|HONEY (Berachain)
C'est un produit de minage de liquidité déployé sur le réseau Berachain. Les utilisateurs doivent fournir simultanément deux stablecoins, BYUSD et HONEY, au pool de liquidité, obtenir des jetons LP, puis staker les jetons LP dans le coffre de récompense pour gagner des jetons BGT.
Les sources de revenus comprennent les récompenses en jetons BGT (environ 3,41 % APR) et le partage des frais de transaction dans le pool (environ 0,01 % APR). BGT est le jeton de gouvernance non transférable de Berachain, pouvant être brûlé au ratio de 1:1 pour obtenir des jetons BERA, et partage les revenus des frais de plusieurs DApp clés.
Évaluation des risques : faible à modéré. BYUSD et HONEY sont des stablecoins, le risque de fluctuation des prix est relativement faible. Le mécanisme de consensus de Berachain a été audité par des professionnels, et le risque des contrats intelligents est relativement faible. Cependant, les récompenses BGT peuvent fluctuer en raison des décisions de gouvernance, les investisseurs doivent en tenir compte.
3. Fourniture de liquidité Uniswap V4 USDC-USDT0 (Uniswap V4)
C'est un produit qui fournit de la liquidité USDC-USDT pour Uniswap V4 sur le réseau Ethereum. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC ou des USDT pour participer à l'exploitation minière de liquidité.
Uniswap V4 introduit le mécanisme de "crochet", permettant aux développeurs de personnaliser les fonctionnalités des pools, telles que l'ajustement dynamique des frais et le rééquilibrage automatique, dans l'espoir d'améliorer l'efficacité du capital et le potentiel de rendement.
Les revenus proviennent principalement des incitations en jetons UNI.
Évaluation des risques : faible à moyen. USDC/USDT est une paire de stablecoins, avec un risque de volatilité des prix relativement bas. Cependant, les investisseurs doivent être attentifs au risque des contrats intelligents et à la possibilité d'une baisse des rendements après la fin de la période d'incitation.
4. Marché Echelon USDC (Aptos)
Ceci est un produit de marché de prêt décentralisé déployé sur le réseau Aptos. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC pour participer à l'offre et obtenir des bénéfices accumulés en temps réel.
Les sources de revenus comprennent les intérêts sur l'approvisionnement en USDC (environ 5,35 %) et les récompenses thAPT du protocole Thala (environ 3,66 %). thAPT est le certificat de dépôt de Thala, pouvant être échangé au ratio de 1:1 contre des jetons APT.
Évaluation des risques : faible à modéré. USDC présente une grande stabilité, mais les investisseurs doivent prêter attention aux risques des contrats intelligents de l'écosystème Aptos, ainsi qu'à l'impact des frais de rachat thAPT sur les rendements. La fonction de retrait instantané offre une grande liquidité, mais la volatilité du marché peut affecter la valeur des récompenses thAPT.
Résumé
En période de turbulence sur le marché, les produits de rendement en stablecoin à faible risque peuvent offrir une certaine stabilité au portefeuille. Les quatre produits mentionnés ci-dessus ont chacun leurs caractéristiques, et les investisseurs peuvent choisir en fonction de leurs besoins et de leur tolérance au risque. Il est important de noter que même les produits à faible risque comportent un certain risque, et les investisseurs doivent bien comprendre les caractéristiques du produit et les risques potentiels avant de prendre une décision. Par ailleurs, il est également important de suivre de près l'évolution du marché et les changements de politique, et d'ajuster sa stratégie d'investissement en temps utile.