Le First Trust Mid Cap Value AlphaDEX ETF (FNK) doit-il être sur votre radar d'investissement ?

Lancé le 19 avril 2011, le First Trust Mid Cap Value AlphaDEX ETF (FNK) est un fonds négocié en bourse géré passivement, conçu pour offrir une large exposition au segment Mid Cap Value du marché boursier américain.

Le fonds est parrainé par First Trust Advisors. Il a accumulé des actifs de plus de 204,79 millions de dollars, ce qui en fait l'un des plus petits ETF tentant de correspondre au segment de la valeur des grandes capitalisations du marché boursier américain.

Pourquoi la valeur des moyennes capitalisations

Avec une capitalisation boursière comprise entre 2 milliards de dollars et 10 milliards de dollars, les entreprises de taille intermédiaire présentent généralement des perspectives de croissance plus élevées que les entreprises de grande taille et sont considérées comme moins risquées que leurs homologues de petite taille. Ainsi, elles offrent un bon équilibre entre potentiel de croissance et stabilité.

Bien que les actions de valeur aient des ratios cours/bénéfice et cours/valeur comptable inférieurs à la moyenne, elles ont également des taux de croissance des ventes et des bénéfices inférieurs à la moyenne. Les actions de valeur ont surperformé les actions de croissance dans presque tous les marchés lorsque l'on considère la performance à long terme, les actions de croissance sont plus susceptibles de dépasser les actions de valeur dans des marchés haussiers forts.

Coûts

Le coût est un facteur important dans le choix du bon ETF, et des fonds moins chers peuvent considérablement surperformer leurs homologues plus chers si tous les autres fondamentaux restent les mêmes.

Les dépenses d'exploitation annuelles pour cet ETF sont de 0,7 %, ce qui en fait l'un des produits les plus chers dans le secteur.

Il a un rendement en dividende sur 12 mois de 1,62 %.

Exposition sectorielle et principales participations

Bien que les ETF offrent une exposition diversifiée, ce qui minimise le risque lié à un titre unique, un examen approfondi des avoirs d'un fonds est un exercice précieux. De plus, la plupart des ETF sont des produits très transparents qui divulguent leurs avoirs quotidiennement.

Cet ETF a la plus forte allocation au secteur de la consommation discrétionnaire -- environ 22,1 % du portefeuille. Les finances et l'industrie complètent le trio de tête.

En examinant les participations individuelles, Riot Platforms, Inc. (RIOT) représente environ 1,18 % des actifs totaux, suivie de Fluor Corporation (FLR) et d'Elanco Animal Health Incorporated (ELAN).

Les 10 principales participations représentent environ 9,23 % du total des actifs sous gestion.

Performance et Risque

FNK cherche à égaler la performance de l'indice Nasdaq AlphaDEX Mid Cap Value avant frais et dépenses. L'indice NASDAQ AlphaDEX Mid Cap Value est un indice amélioré qui utilise la méthodologie de sélection d'actions AlphaDEX pour sélectionner des actions de l'indice NASDAQ US 600 Mid Cap Value.

Le rendement de l'ETF est d'environ 5,62 % jusqu'à présent cette année et a augmenté d'environ 7,56 % au cours de l'année dernière ( au 25/08/2025). Au cours de la période des 52 dernières semaines, il a été échangé entre 43,24 $ et 58,28 $.

L'ETF a un bêta de 1,08 et un écart type de 21,97 % pour la période de trois ans écoulée, ce qui en fait un choix de risque moyen dans le domaine. Avec environ 226 titres, il diversifie efficacement le risque spécifique à l'entreprise.

L'histoire continue## Alternatives

Le First Trust Mid Cap Value AlphaDEX ETF a un classement Zacks ETF de 3 (Hold), qui est basé sur le rendement prévu de la classe d'actifs, le ratio des dépenses et la dynamique, entre autres facteurs. Ainsi, FNK est une bonne option pour ceux qui cherchent à obtenir une exposition à la zone Style Box - Mid Cap Value du marché. Les investisseurs pourraient également vouloir considérer d'autres options d'ETF dans cet espace.

L'iShares Russell Mid-Cap Value ETF (IWS) et le Vanguard Mid-Cap Value ETF (VOE) suivent un indice similaire. Alors que l'iShares Russell Mid-Cap Value ETF a 14,11 milliards de dollars d'actifs, le Vanguard Mid-Cap Value ETF en a 18,89 milliards. IWS a un ratio de dépenses de 0,23 % et VOE facture 0,07 %.

Conclusion

Bien qu'il s'agisse d'un excellent véhicule pour les investisseurs à long terme, les ETF gérés passivement sont un choix populaire parmi les investisseurs institutionnels et de détail en raison de leurs faibles coûts, de leur transparence, de leur flexibilité et de leur efficacité fiscale.

Pour en savoir plus sur ce produit et d'autres ETFs, filtrez les produits qui correspondent à vos objectifs d'investissement et lisez des articles sur les derniers développements dans l'univers des investissements ETF, veuillez visiter le Centre ETF de Zacks.

Vous voulez les dernières recommandations de Zacks Investment Research ? Aujourd'hui, vous pouvez télécharger les 7 meilleures actions pour les 30 prochains jours. Cliquez pour obtenir ce rapport gratuit.

First Trust Mid Cap Value AlphaDEX ETF (FNK) : Rapports de recherche sur les ETF

Cet article a été publié à l'origine sur Zacks Investment Research (zacks.com).

Zacks Investment Research

Voir les commentaires

RADAR-2.68%
Voir l'original
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
  • Récompense
  • Commentaire
  • Reposter
  • Partager
Commentaire
0/400
Aucun commentaire
Trader les cryptos partout et à tout moment
qrCode
Scan pour télécharger Gate app
Communauté
Français (Afrique)
  • 简体中文
  • English
  • Tiếng Việt
  • 繁體中文
  • Español
  • Русский
  • Français (Afrique)
  • Português (Portugal)
  • Bahasa Indonesia
  • 日本語
  • بالعربية
  • Українська
  • Português (Brasil)